投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)應(yīng)抓住三個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)

中國(guó)銀監(jiān)會(huì)于近日牽頭召開了投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)工作啟動(dòng)會(huì)。會(huì)議就如何開展投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)工作做了政策解讀，并對(duì)第一批試點(diǎn)具體工作進(jìn)行了部署，標(biāo)志著投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)進(jìn)入實(shí)施階段。

投貸聯(lián)動(dòng)業(yè)務(wù)的實(shí)質(zhì)是基于風(fēng)險(xiǎn)與收益之間關(guān)系而產(chǎn)生的一種金融創(chuàng)新，通過股權(quán)和債權(quán)相結(jié)合的融資服務(wù)方式，有效覆蓋企業(yè)現(xiàn)在及未來的投資風(fēng)險(xiǎn)，其核心就是以企業(yè)高成長(zhǎng)所帶來的投資收益補(bǔ)償銀行債務(wù)性融資所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)。投貸聯(lián)動(dòng)既有利于提升銀行持續(xù)服務(wù)科創(chuàng)企業(yè)的金融供給能力，又有利于促進(jìn)銀行自身的轉(zhuǎn)型發(fā)展。銀監(jiān)會(huì)、科技部和人民銀行曾于4月20日，聯(lián)合印發(fā)了《關(guān)于支持銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)加大創(chuàng)新力度 開展科創(chuàng)企業(yè)投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》，明確提出開展投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)。根據(jù)指導(dǎo)意見，首批入圍的試點(diǎn)行包括國(guó)開行、中行等多家銀行。

試點(diǎn)銀行要充分認(rèn)識(shí)開展投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)的重要意義，積極穩(wěn)妥開展投貸聯(lián)動(dòng)業(yè)務(wù)。這主要是抓住三個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)：

一是風(fēng)險(xiǎn)防控。投貸聯(lián)動(dòng)是傳統(tǒng)的信貸業(yè)務(wù)與投行業(yè)務(wù)的組合，銀行應(yīng)盡快整合與完善有關(guān)信貸業(yè)務(wù)操作流程，制定相關(guān)制度，防控操作風(fēng)險(xiǎn)。在開展投貸聯(lián)動(dòng)中，注重選擇優(yōu)質(zhì)創(chuàng)新型企業(yè)進(jìn)行業(yè)務(wù)合作，強(qiáng)化集中度風(fēng)險(xiǎn)防控，以分散行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、區(qū)域風(fēng)險(xiǎn)和創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)。由于第三方投資機(jī)構(gòu)的專業(yè)性和風(fēng)險(xiǎn)管控能力，在投貸聯(lián)動(dòng)中起著關(guān)鍵作用，必須強(qiáng)化對(duì)第三方投資機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)控制，由第三方投資機(jī)構(gòu)采取充分的風(fēng)險(xiǎn)緩釋手段。

二是多方合作。試點(diǎn)機(jī)構(gòu)應(yīng)該整合多方資源，綜合利用各項(xiàng)相關(guān)扶持政策，在投貸聯(lián)動(dòng)的實(shí)施和推動(dòng)過程中，推進(jìn)多方合作，全力做好制定科技創(chuàng)新企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、建立數(shù)據(jù)庫等方面的服務(wù)，強(qiáng)化各地區(qū)支持科技企業(yè)的政策聯(lián)動(dòng)，配合銀監(jiān)會(huì)做好政策的監(jiān)測(cè)、評(píng)估和總結(jié)。加強(qiáng)與地方政府、擔(dān)保公司、保險(xiǎn)公司等合作，建立整體合作框架，與相關(guān)各方簽訂合作協(xié)議，完善信息共享、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)和補(bǔ)償機(jī)制。

三是人才儲(chǔ)備。投貸聯(lián)動(dòng)業(yè)務(wù)涉及領(lǐng)域廣，風(fēng)險(xiǎn)程度高，對(duì)銀行業(yè)人員的專業(yè)水平及素質(zhì)提出了較高要求。而銀行傳統(tǒng)上缺乏熟悉資本市場(chǎng)的人才，因此，應(yīng)區(qū)別于傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)對(duì)人才建設(shè)與培養(yǎng)的模式，專門招聘和培養(yǎng)一批既熟悉企業(yè)業(yè)務(wù)，又熟悉投資行業(yè)和法律的復(fù)合型人才，進(jìn)行前臺(tái)營(yíng)銷與中后臺(tái)審查崗位的充實(shí)。跟上業(yè)務(wù)發(fā)展的新變化，加大對(duì)相關(guān)人員的培訓(xùn)力度。

作者單位：農(nóng)行江西省余干縣支行