美聯(lián)儲再次加息 相關(guān)人士稱“正對銀行業(yè)產(chǎn)生負(fù)面影響”

    本報(bào)記者 韓昱

    據(jù)新華財(cái)經(jīng)消息，北京時(shí)間5月4日凌晨，美聯(lián)儲再次宣布加息25個(gè)基點(diǎn)，將聯(lián)邦基金利率上調(diào)至5%至5.25%之間。

    針對近期美國區(qū)域性銀行的持續(xù)動蕩，美聯(lián)儲發(fā)布的貨幣政策聲明表示，美國銀行體系健康且富有韌性，但家庭和企業(yè)信貸條件的收緊很可能會令經(jīng)濟(jì)活動、就業(yè)和通脹承壓，尚無法確定影響程度。

    白宮經(jīng)濟(jì)顧問委員會成員希瑟·布希則明顯持更“悲觀”的態(tài)度，其對路透社記者表示，美聯(lián)儲希望用加息舉措平抑通貨膨脹，此舉“正對銀行業(yè)產(chǎn)生負(fù)面影響”。

    當(dāng)?shù)貢r(shí)間5月1日，美國聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司（FDIC）公告稱，第一共和銀行當(dāng)日被加利福尼亞州金融保護(hù)和創(chuàng)新部關(guān)閉，該部指定FDIC作為接管人。而在今年3月份，美國硅谷銀行、簽名銀行均已被FDIC接管。至此，年內(nèi)美國已有三家銀行被FDIC接管。

    巨豐投顧高級投資顧問謝后勤在接受《證券日報(bào)》記者采訪時(shí)表示，去年3月份以來，美聯(lián)儲已連續(xù)加息10次，累計(jì)加息幅度達(dá)500個(gè)基點(diǎn)。當(dāng)前美聯(lián)儲的加息“危機(jī)”已引發(fā)美國銀行業(yè)傳染性擠兌，對美國銀行體系和經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生重大影響。

    謝后勤進(jìn)一步分析稱，根據(jù)公開資料，硅谷銀行的關(guān)閉可能促使更多儲戶和企業(yè)將資金從收益率較低的銀行賬戶轉(zhuǎn)移到收益率較高的貨幣市場基金，加劇銀行擠兌風(fēng)險(xiǎn)。如果在美聯(lián)儲加息的同時(shí)，銀行關(guān)閉數(shù)量成倍增加，那么后果將非常嚴(yán)重。

    “應(yīng)該說，美國銀行業(yè)持續(xù)動蕩的總根源是美聯(lián)儲激進(jìn)的貨幣政策。”中央財(cái)經(jīng)大學(xué)證券期貨研究所研究員、內(nèi)蒙古銀行研究發(fā)展部總經(jīng)理?xiàng)詈Ｆ揭矊Α蹲C券日報(bào)》記者表示，目前爆發(fā)危機(jī)的美國銀行有共同的特征，即在流動性寬松時(shí)期，存款增長快速，而貸款增速跟不上存款增長速度，配置了數(shù)額較大長期證券。在美聯(lián)儲激進(jìn)加息之下，存款流失加上長期證券貶值導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)。

    “美國有相當(dāng)比例的銀行存在類似的資產(chǎn)負(fù)債配置問題，說明在特定的宏觀流動性環(huán)境下，商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債配置的可選空間受到影響或者壓迫。”楊海平談道。

    一些業(yè)內(nèi)聲音表示擔(dān)憂，美國銀行業(yè)危機(jī)或無法就此止步。例如，高盛集團(tuán)前總裁加里·科恩（GaryCohn）發(fā)聲稱，美國銀行業(yè)危機(jī)不會輕易結(jié)束，可能還會出現(xiàn)其他狀況，包括商業(yè)地產(chǎn)板塊業(yè)務(wù)。

    然而，美聯(lián)儲并未停止加息的步伐。楊海平認(rèn)為，美聯(lián)儲5月份加息，將造成美國商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表繼續(xù)承壓，流動性考驗(yàn)持續(xù)。市場變化、資產(chǎn)價(jià)格波動與投資者、客戶心理因素或給銀行帶來更多的風(fēng)險(xiǎn)沖擊，這些都將是美國銀行業(yè)危機(jī)持續(xù)乃至升級的推手。