兩大投資策略加持 泰達宏利泰和養(yǎng)老FOF助力品質(zhì)養(yǎng)老

    本報記者 呂江濤

    國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)顯示，2018年末，我國60周歲及以上人口24949萬人，占總人口的17.9%；其中65周歲及以上人口16658萬人，占總人口的11.9%，面對我國持續(xù)增長的老年人口和日趨嚴峻的養(yǎng)老形勢，養(yǎng)老第三支柱建設刻不容緩。養(yǎng)老目標基金作為養(yǎng)老第三支柱的重要組成部分，為個人養(yǎng)老投資帶來了新的選擇。

    對此，泰達宏利泰和養(yǎng)老FOF基金經(jīng)理王建欽表示，養(yǎng)老目標基金以追求養(yǎng)老資產(chǎn)的長期穩(wěn)健增值為目的，在風險控制上具有顯著優(yōu)勢，是建設養(yǎng)老第三支柱的一大助力。

    談及泰達宏利泰和養(yǎng)老FOF的投資策略，王建欽表示，該基金通過主動的資產(chǎn)配置、基金優(yōu)選兩大投資策略，為投資者提供一站式養(yǎng)老服務，力爭實現(xiàn)基金資產(chǎn)穩(wěn)定增值。在資產(chǎn)配置方面，該基金基于成熟的目標風險資產(chǎn)配置模型，利用多種量化指標評估全球市場各大類資產(chǎn)風險收益，同時結合內(nèi)外部投資研究經(jīng)驗，對各大類資產(chǎn)3-5年的回報趨勢進行全面分析和展望，及時動態(tài)調(diào)整資產(chǎn)配置比例；在基金篩選方面，該基金通過對基金凈值、波動、總額變動率、夏普比率進行定量篩選，對基金公司治理能力、基金經(jīng)理穩(wěn)定性、基金換手率等進行定性考核，定量與定性相結合，優(yōu)選回報能力穩(wěn)定的基金。

    回顧2018年市場，四季度以來，受美聯(lián)儲加息、縮表預期等問題影響，包含A股在內(nèi)的全球股票遭受重挫。國內(nèi)市場方面，在央行寬貨幣政策的帶動下，債券價格上行幅度較大。黃金資產(chǎn)也演出了穩(wěn)定收益的走勢。分析泰和養(yǎng)老FOF四季度報可以看出，該基金自11月份建倉以來就秉持長期多元化資產(chǎn)配置和風險收益穩(wěn)定相結合的投資思路，除了完成債券部分的持倉之外，適度增配A股及美股大盤指數(shù)產(chǎn)品，且逐步增加黃金資產(chǎn)倉位，以穩(wěn)定中求獲利策略，逐步建倉及調(diào)整，在追求在風險可控的前提下，實現(xiàn)逐步累積的收益。

    他山之石，可以攻玉。雖然養(yǎng)老目標基金在我國仍處于起步階段，但在海外已經(jīng)積累了豐富的管理經(jīng)驗。值得一提的是，泰達宏利基金的外方股東宏利資產(chǎn)管理（中國香港）有限公司是宏利金融的子公司，宏利金融擁有百年國際養(yǎng)老金管理經(jīng)驗，資產(chǎn)配置團隊涵蓋美國、加拿大、中國香港等全球39個國家和地區(qū)，實現(xiàn)了跨地區(qū)、跨支柱、跨產(chǎn)品、跨客戶的綜合性養(yǎng)老金投資服務，可以為泰達宏利帶來豐富的養(yǎng)老金管理經(jīng)驗和全球化格局。