思源電氣擬6.18億元收購(gòu)虧損公司股權(quán) 深交所發(fā)函要求其說(shuō)明合理性

    本報(bào)記者 謝嵐 見習(xí)記者 孫文青

    12月30日盤前，思源電氣因擬收購(gòu)烯晶碳能電子科技無(wú)錫有限公司（以下簡(jiǎn)稱“烯晶碳能”）股權(quán)一事收深圳證券交易所關(guān)注函。

    關(guān)注函顯示，12月29日，思源電氣發(fā)布公告稱，將使用自有資金6.18億元收購(gòu)烯晶碳能41.20%的股權(quán)。本次股權(quán)收購(gòu)?fù)瓿珊?，思源電氣將持有烯晶碳?1.20%的股份。

    而據(jù)此前公告披露，2021年度烯晶碳能營(yíng)業(yè)收入4，015.69萬(wàn)元，凈利潤(rùn)為-1，888.79萬(wàn)元，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~為-3，240.97萬(wàn)元，期末凈資產(chǎn)為4，342.41萬(wàn)元；2022年1-10月，烯晶碳能營(yíng)業(yè)收入6，664.01萬(wàn)元，凈利潤(rùn)為-1，557.27萬(wàn)元，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~為-55.67萬(wàn)元，期末凈資產(chǎn)為2，785.14萬(wàn)元。

    思源電氣在收購(gòu)公告中稱，根據(jù)公司前期對(duì)烯晶碳能開展的盡調(diào)，基于公司對(duì)未來(lái)儲(chǔ)能器件市場(chǎng)前景的判斷，綜合考慮烯晶碳能公司的資產(chǎn)賬面價(jià)值、實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況、未來(lái)獲利能力，重點(diǎn)考慮烯晶碳能多年行業(yè)經(jīng)驗(yàn)、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)地位、知識(shí)產(chǎn)權(quán)及研發(fā)技術(shù)的潛在價(jià)值，經(jīng)各方磋商，一致確定以公司整體估值人民幣15億元，從而形成本次交易定價(jià)。

    對(duì)此，深交所要求思源電氣說(shuō)明本次股權(quán)收購(gòu)的背景、原因、籌劃過(guò)程以及交易的合理性和必要性，股權(quán)收購(gòu)涉及的大額現(xiàn)金支出及后續(xù)投入是否對(duì)公司流動(dòng)性產(chǎn)生不利影響；其次，說(shuō)明本次股權(quán)收購(gòu)價(jià)格對(duì)應(yīng)的市盈率和市凈率情況，具體定價(jià)過(guò)程或依據(jù)，并結(jié)合最近三年及一期烯晶碳能的主要經(jīng)營(yíng)情況、其他股東入股或退股的價(jià)格及同期公司估值情況，進(jìn)一步說(shuō)明本次股權(quán)收購(gòu)價(jià)格定價(jià)的定性及定量情況，并結(jié)合定價(jià)考慮因素和參數(shù)，分析說(shuō)明本次定價(jià)的合理性及是否符合行業(yè)慣例。

（編輯 李波 孫倩）