中遠海特收定增發(fā)行問詢函 要求說明募投項目合理性及效益測算

    本報記者 李雯珊

    6月1日，中遠海特披露了上交所對其下發(fā)的向特定對象發(fā)行股票申請文件審核問詢函的公告，問詢內(nèi)容主要集中在此次定增所對應(yīng)的募投項目合理性，特別要求公司說明通過募投資金租賃以及建造相關(guān)船只的必要性，還涉及募投項目的效益測算以及是否存在關(guān)聯(lián)交易等問題。

    “上交所下發(fā)的問詢函問題較多，公司對于此事項是比較慎重的。關(guān)于問詢函的回復(fù)，公司目前正在研究相關(guān)回復(fù)事項。”中遠海特董秘辦相關(guān)人士向《證券日報》記者表示。

    說明租賃及建造船只的合理性

    3月29日，中遠海特發(fā)布2023年度向特定對象發(fā)行A股股票預(yù)案，募集資金總額不超過35億元，其中17.68億元擬用于租賃29艘多用途紙漿船項目；6.8億元擬用于建造1艘6.5萬噸半潛船項目；10.5億元用于補充流動資金。

    在問詢函中，上交所要求中遠海特說明結(jié)合特種運輸行業(yè)市場情況，光船租賃、融資租賃與建造船只的效益對比，說明發(fā)行人募集資金用于租賃船只的必要性、合理性；同時，結(jié)合發(fā)行人半潛船相關(guān)運輸需求及項目運力情況，說明募集資金用于建造相關(guān)船只的必要性。

    針對開展此次定增的目的，中遠海特對外表示，“公司把握行業(yè)發(fā)展趨勢，擴充運能運力，擴大經(jīng)營規(guī)模，提升服務(wù)能力，進一步夯實公司核心競爭力。”

    根據(jù)中遠海特對外披露的資料顯示，本次向特定對象發(fā)行股票的發(fā)行對象為包括該公司間接控股股東中國遠洋海運集團（以下簡稱“中遠海運集團”）在內(nèi)的不超過35名（含35名）特定投資者。

    同時，《證券日報》記者就目前是否已經(jīng)有敲定的其它特定投資者，中遠海特上述董秘辦人士向記者表示，“公司目前已確定間接控股股東參與此次定增，目前定增事項還在發(fā)行審核階段，所以其它特定投資者至今并沒有確定。”

    6.5萬噸半潛船投資回收期逾11年

    公開資料顯示，中遠海特經(jīng)測算，租賃29艘多用途紙漿船項目全部接入后平均每年合計運輸凈利潤3052.02萬美元；購建6.5萬噸半潛船項目內(nèi)部收益率為8.44%，投資回收期為11.17年。

    上交所要求中遠海特說明此次募投項目投資金額的測算過程，并結(jié)合市場租金或購置費用、船只造價等，分析租賃紙漿船項目中不同船只的租金價格、半潛船的購置費用的公允性。

    同時，關(guān)于同業(yè)競爭方面，中遠海特直接控股股東為中國遠洋運輸有限公司、間接控股股東為中遠海運集團。間接控股股東控制的中遠?？刂饕獜氖录b箱運輸、中遠海能主要從事油品運輸。上交所提出如下疑問，中遠海特是否存在與控股股東、實際控制人及其控制的企業(yè)從事相同、相似業(yè)務(wù)的情況，是否存在同業(yè)競爭。

    中遠海特2022年年報顯示，營業(yè)收入122.07億元，同比增長39.5%；凈利潤8.21億元，同比增長173.3%。2023年一季度營收29.73億元，同比增長6.1%；凈利潤3.89億元，同比增長23.07%。

    國海證券交通運輸行業(yè)研究員許可認為，“汽車運輸景氣高位向好，公司紙漿船運汽車提供利潤增量；同時，油氣、海風(fēng)資本開支加大，拉動半潛船周期上行。”

（編輯 白寶玉）