月內近350家上市公司獲機構調研 半導體、新能源等賽道受青睞

    本報記者 王鏡茹

    Wind資訊數據顯示，3月份以來，已有近350家上市公司接受了機構調研，覆蓋半導體、新能源、信息技術等多個熱門領域。具體來看，有10家上市公司累計接待機構數量均超百家，其中大金重工股份有限公司、藍帆醫(yī)療股份有限公司、盛美半導體設備（上海）股份有限公司等企業(yè)成為機構關注的重點標的。

    從調研內容來看，機構關注的焦點主要集中在企業(yè)2025年經營業(yè)績解讀、2026年潛在發(fā)展機遇以及對行業(yè)前景研判等方面。以大金重工股份有限公司為例，其主營業(yè)務聚焦風電塔架、火電鍋爐鋼結構的生產和銷售，2025年實現營業(yè)總收入61.74億元，同比增長63.34%；實現歸母凈利潤11.03億元，同比增長132.82%，創(chuàng)下歷史最好經營業(yè)績。

    該公司相關負責人表示，2025年公司取得跨越式發(fā)展，產品和服務由海上風電基礎裝備制造逐步延伸至遠洋特種運輸、船舶設計與建造、風電母港運營等領域，并進一步布局建設新能源開發(fā)與運營業(yè)務，實現了從產品供應商向系統(tǒng)服務商的轉型升級。

    與此同時，在具身智能等前沿領域熱度持續(xù)攀升的背景下，受益于智能終端市場需求擴張及產能釋放提速，奧比中光科技集團股份有限公司2025年實現營業(yè)總收入9.41億元，同比增長66.66%，凈利潤1.27億元。

    該公司相關負責人表示，通過持續(xù)推動研發(fā)效能提升與運營模式優(yōu)化，依托各類AI端側應用領域（包括三維掃描、機器人等）的快速發(fā)展，公司已形成“技術迭代—量產提速—成本優(yōu)化”的正向驅動范式，技術優(yōu)勢與規(guī)模效應產生的戰(zhàn)略縱深優(yōu)勢有望驅動公司未來盈利和業(yè)務結構升級，打開長期價值增量空間。

    部分企業(yè)則積極培育第二增長曲線。惠州市德賽西威汽車電子股份有限公司相關負責人表示，目前已與多家具身智能企業(yè)推進深度合作及落地事宜，并成功獲取機器人域控項目定點訂單，相關產品規(guī)劃于2026年實現量產交付，以此推動公司域控技術能力向具身智能新興賽道快速拓展，進一步完善智能領域的業(yè)務布局。

    在半導體設備領域，行業(yè)景氣度持續(xù)回升成為機構調研的重要關注點。光力科技股份有限公司相關負責人表示，2026年一季度半導體業(yè)務發(fā)貨量較去年同期實現明顯增長，客戶提貨速度與提貨量延續(xù)2025年下半年的良好趨勢。

    盛美半導體設備（上海）股份有限公司亦對行業(yè)前景保持樂觀。該公司相關負責人表示，在現有設備持續(xù)完善的基礎上，公司正加快推進新產品的市場導入。未來2年至3年，存儲及邏輯領域仍將處于建設周期，公司對未來行業(yè)發(fā)展趨勢保持樂觀預期，持續(xù)看好中國半導體消費市場前景。

    北京科方得科技發(fā)展有限公司研究負責人張新原表示：“機構在篩選調研標的時，通常會綜合考量企業(yè)基本面、行業(yè)發(fā)展前景以及市場情緒等多重因素。投資者亦可通過觀察機構關注的行業(yè)動向，進一步把握市場趨勢。”

    深度科技研究院院長張孝榮對《證券日報》記者表示：“從機構調研方向來看，半導體、新能源及人工智能等領域成為機構關注的重點，反映出產業(yè)趨勢與資本偏好的共振。一方面，相關行業(yè)受益于技術進步與政策支持，景氣度持續(xù)提升；另一方面，上市公司通過業(yè)績兌現與業(yè)務拓展，逐步驗證成長邏輯，增強了機構配置意愿。”