銀行消費(fèi)貸優(yōu)惠出新：增額度 長期限 低利率

    本報記者 彭妍

    開年以來，在監(jiān)管政策引導(dǎo)與銀行主動布局的雙重推動下，國內(nèi)消費(fèi)貸市場各類優(yōu)惠舉措密集落地。多家國有大行、股份制銀行及城商行同步發(fā)力，通過上調(diào)貸款額度、拉長還款期限、維持低位利率等“組合拳”，進(jìn)一步降低居民消費(fèi)融資成本，有效激活消費(fèi)市場潛力。

    優(yōu)惠措施密集落地

    近日，多家銀行紛紛更新消費(fèi)貸優(yōu)惠政策，核心聚焦于降利率、延周期、提額度、優(yōu)服務(wù)，滿足市民在家庭購車、房屋裝修、子女教育、旅游出行等方面的資金需求，助力消費(fèi)市場升溫。

    以國有大行為例，建設(shè)銀行北京市分行推出“建易貸”產(chǎn)品，精準(zhǔn)覆蓋符合條件的公積金繳存客戶。該產(chǎn)品為純信用貸款，無需抵押擔(dān)保，最高額度可達(dá)100萬元，最長貸款期限84個月，年化利率區(qū)間為3.00%—3.40%（單利），支持按日計息、隨借隨還。

    股份制銀行也積極跟進(jìn)讓利。廣發(fā)銀行近期啟動“寒盡春將至 E秒啟新程”消費(fèi)貸專項活動，以低利率、高額度為核心亮點(diǎn)。活動期間，產(chǎn)品年化利率低至3.0%起（單利），最高授信額度達(dá)100萬元，最長貸款期限7年，同時支持按月付息、按年還本的靈活還款方式，進(jìn)一步減輕居民還款壓力。

    地方金融機(jī)構(gòu)同步推出專屬消費(fèi)貸產(chǎn)品。北京銀行推出“馬躍新程 e貸啟航”消費(fèi)貸專項活動，旗下“京e貸”個人消費(fèi)信用貸款開啟限時優(yōu)惠，活動截止時間為2026年3月31日。該產(chǎn)品最高額度100萬元，年化利率（單利）低至3.0%起，最長貸款期限5年，支持按日計息、隨借隨還，可廣泛應(yīng)用于裝修、旅游、日常購物等多種消費(fèi)場景。

    昆明市農(nóng)村信用合作社聯(lián)合社同步推出“個人綜合消費(fèi)貸款”，明確支持家庭購車、房屋裝修、子女教育、旅游出行等日常消費(fèi)需求，最高貸款額度100萬元，最長貸款期限不超過7年。產(chǎn)品以LPR為定價基準(zhǔn)實(shí)行差異化定價，年化利率低至3.05%起。

    中國郵政儲蓄銀行研究員婁飛鵬對《證券日報》記者表示，銀行密集推出低利率、高額度組合優(yōu)惠，既是響應(yīng)政策導(dǎo)向、搶抓春節(jié)消費(fèi)旺季、提升零售信貸占比的主動布局，也是增強(qiáng)客戶黏性的重要舉措。此舉可有效降低居民融資成本，實(shí)現(xiàn)“財政貼息+金融讓利”雙輪驅(qū)動促消費(fèi)。

    差異化競爭尋突破

    此次消費(fèi)貸市場的密集優(yōu)惠源于監(jiān)管層的政策引導(dǎo)與銀行的戰(zhàn)略布局。

    1月9日召開的國務(wù)院常務(wù)會議明確，圍繞促進(jìn)居民消費(fèi)，優(yōu)化實(shí)施服務(wù)業(yè)經(jīng)營主體貸款、個人消費(fèi)貸款貼息政策，推動增加優(yōu)質(zhì)服務(wù)供給，增強(qiáng)居民消費(fèi)能力。另外，中國人民銀行1月15日宣布，自2026年1月19日起，下調(diào)再貸款、再貼現(xiàn)利率0.25個百分點(diǎn)。

    在此背景下，銀行紛紛響應(yīng)政策導(dǎo)向，一方面通過優(yōu)惠舉措搶占市場份額，另一方面精準(zhǔn)對接汽車、教育、裝修等重點(diǎn)消費(fèi)場景需求。

    在婁飛鵬看來，1月份以來消費(fèi)貸市場優(yōu)惠政策密集出臺，核心是財政與金融政策協(xié)同發(fā)力促內(nèi)需。前述國務(wù)院常務(wù)會議部署優(yōu)化個人消費(fèi)貸款貼息政策，疊加中國人民銀行下調(diào)再貸款利率0.25個百分點(diǎn)，顯著降低了銀行資金成本，為信貸讓利提供了支撐。

    蘇商銀行特約研究員薛洪言對《證券日報》記者表示，銀行年初集中推出組合優(yōu)惠，既是響應(yīng)政策、搶占“開門紅”份額的短期策略，也是應(yīng)對按揭貸款增量放緩、培育消費(fèi)貸為零售核心增長點(diǎn)的長期布局。這一舉措降低了居民融資門檻，助力激活大宗消費(fèi)、拉動內(nèi)需，但也加劇了同質(zhì)化競爭，可能給中小銀行帶來息差收窄壓力。對銀行而言，雖單筆利潤被壓縮，但可通過規(guī)模效應(yīng)與客戶綜合貢獻(xiàn)度平衡收益。

    隨著政策效應(yīng)持續(xù)釋放，預(yù)計更多銀行將跟進(jìn)優(yōu)化消費(fèi)貸產(chǎn)品。婁飛鵬認(rèn)為，差異化布局成為行業(yè)共識，大型銀行聚焦線上化、大額消費(fèi)貸，城商行與農(nóng)商行深耕本地消費(fèi)場景，行業(yè)正從規(guī)模擴(kuò)張轉(zhuǎn)向質(zhì)量優(yōu)先。后續(xù)政策有望擴(kuò)大貼息覆蓋范圍，將健康產(chǎn)業(yè)、養(yǎng)老托育等服務(wù)消費(fèi)納入支持范疇，同時強(qiáng)化資金用途監(jiān)管，確保資源直達(dá)真實(shí)消費(fèi)場景。

    薛洪言建議，銀行可從場景深耕、客群細(xì)分、數(shù)字化賦能三方面突破同質(zhì)化競爭：聚焦綠色、養(yǎng)老、文旅等細(xì)分領(lǐng)域推出專屬產(chǎn)品；為不同客群定制差異化信貸方案；運(yùn)用大數(shù)據(jù)優(yōu)化風(fēng)控審批，提升服務(wù)效率。他預(yù)計，后續(xù)優(yōu)惠政策將呈現(xiàn)“精準(zhǔn)化、階段性、動態(tài)調(diào)整”特征，受貼息期限與息差壓力影響，優(yōu)惠將從“普惠式”轉(zhuǎn)向“精準(zhǔn)化”，聚焦政策鼓勵領(lǐng)域與優(yōu)質(zhì)客群，建立與風(fēng)險匹配的差異化定價機(jī)制。