作為支撐人形機(jī)器人大規(guī)模商業(yè)化落地的重要基礎(chǔ)設(shè)施 人形機(jī)器人保險(xiǎn)走向前臺

    本報(bào)記者 楊笑寒

    近日，宇樹科技科創(chuàng)板IPO申請獲受理，再次將人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)商業(yè)化進(jìn)程推入大眾視野。隨著產(chǎn)業(yè)關(guān)注度的持續(xù)升溫，圍繞這一新興賽道的風(fēng)險(xiǎn)保障體系建設(shè)也加速步入正軌。

    3月初，國家金融監(jiān)督管理總局等四部門聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于加快推動科技保險(xiǎn)高質(zhì)量發(fā)展 有力支撐高水平科技自立自強(qiáng)的若干意見》（簡稱《意見》），將人形機(jī)器人保險(xiǎn)納入科技保險(xiǎn)高質(zhì)量發(fā)展的制度框架；3月中旬，中國保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會表示，將逐步推進(jìn)人形機(jī)器人保險(xiǎn)示范條款。這些接連釋放的信號表明，人形機(jī)器人保險(xiǎn)正走向前臺——逐步從前期的零散探索，過渡到制度化、規(guī)范化推進(jìn)的新階段。

    這一轉(zhuǎn)變的背后是產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)特征的深刻變化。隨著具身智能逐步走出實(shí)驗(yàn)室，邁向工廠、商業(yè)服務(wù)及家庭場景，其面臨的風(fēng)險(xiǎn)已從單一的物理硬件損壞，延伸至產(chǎn)品責(zé)任、網(wǎng)絡(luò)安全、數(shù)據(jù)泄露及算法失誤等多重維度。數(shù)據(jù)顯示，人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)2030年有望突破千億元規(guī)模，面對這一市場預(yù)期，保險(xiǎn)正從產(chǎn)業(yè)發(fā)展的輔助角色，逐漸向支撐人形機(jī)器人大規(guī)模商業(yè)化落地的重要基礎(chǔ)設(shè)施角色轉(zhuǎn)變。

    政策催化

    政策支持，是當(dāng)前人形機(jī)器人保險(xiǎn)升溫最直接的推動力。

    從頂層設(shè)計(jì)看，今年《政府工作報(bào)告》提出，建立未來產(chǎn)業(yè)投入增長和風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制，培育發(fā)展未來能源、量子科技、生物制造、具身智能、腦機(jī)接口、6G等未來產(chǎn)業(yè)。

    今年3月份發(fā)布的《意見》提出，“建立涵蓋科技創(chuàng)新全鏈條、全周期的保險(xiǎn)產(chǎn)品和服務(wù)體系”。《意見》還明確，在人工智能、具身智能等重點(diǎn)科技和產(chǎn)業(yè)發(fā)展領(lǐng)域，鼓勵(lì)開發(fā)科技保險(xiǎn)專屬產(chǎn)品。換句話說，人形機(jī)器人保險(xiǎn)已不再只是市場自發(fā)試探，而是有了更清晰的政策坐標(biāo)。

    地方層面，多地推出機(jī)器人保險(xiǎn)補(bǔ)貼政策。比如，北京經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)提出，對人形機(jī)器人整機(jī)產(chǎn)品投保按實(shí)際保費(fèi)的50%給予補(bǔ)貼，每年最高100萬元；寧波明確，對投保人形機(jī)器人應(yīng)用險(xiǎn)且費(fèi)率不超過3%的企業(yè)，給予不超過保費(fèi)金額80%、最高200萬元的補(bǔ)助。政策思路很清楚：先把企業(yè)投保門檻降下來，再為保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)積累樣本、優(yōu)化產(chǎn)品、完善風(fēng)控爭取時(shí)間。

    中國人民財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司（簡稱“人保財(cái)險(xiǎn)”）相關(guān)負(fù)責(zé)人對《證券日報(bào)》記者表示，機(jī)器人保險(xiǎn)的政策導(dǎo)向，本質(zhì)上是保險(xiǎn)業(yè)落實(shí)“人工智能+”行動、服務(wù)新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展的具體體現(xiàn)，其核心作用在于通過金融創(chuàng)新分散創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)，推動研發(fā)、應(yīng)用和普及推廣。

    險(xiǎn)企入場

    政策引領(lǐng)下，險(xiǎn)企對人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)鏈的保障探索正加快鋪開。

    當(dāng)前的創(chuàng)新路徑大致有兩條：一條是圍繞研發(fā)、中試、測試、量產(chǎn)、商用等環(huán)節(jié)，搭建全生命周期保障體系；另一條是結(jié)合真實(shí)應(yīng)用場景，探索“保險(xiǎn)+租賃”“保險(xiǎn)+服務(wù)”等模式，提高保險(xiǎn)服務(wù)的適配性和可復(fù)制性。

    中國太平洋財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司（簡稱“太保產(chǎn)險(xiǎn)”）相關(guān)負(fù)責(zé)人對《證券日報(bào)》記者表示，公司正以“體系化、場景化、首單化”為方向，構(gòu)建覆蓋研發(fā)、中試、成果轉(zhuǎn)化到商業(yè)化應(yīng)用的全鏈條科技保險(xiǎn)產(chǎn)品體系，并在人形機(jī)器人、網(wǎng)絡(luò)安全、中試保險(xiǎn)、供應(yīng)鏈安全等領(lǐng)域持續(xù)布局。2025年，太保產(chǎn)險(xiǎn)服務(wù)科技主體13.7萬家，提供風(fēng)險(xiǎn)保障超67萬億元。

    人保財(cái)險(xiǎn)則更側(cè)重面向產(chǎn)業(yè)全過程提供保障。公司相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，從研發(fā)、中試、量產(chǎn)、儲運(yùn)到終端使用，機(jī)器人產(chǎn)業(yè)各環(huán)節(jié)都需要相應(yīng)的保險(xiǎn)服務(wù)，除財(cái)產(chǎn)損失險(xiǎn)、產(chǎn)品責(zé)任險(xiǎn)、知識產(chǎn)權(quán)保險(xiǎn)等常規(guī)險(xiǎn)種外，研發(fā)費(fèi)用保險(xiǎn)、概念驗(yàn)證保險(xiǎn)、中試保險(xiǎn)等也已納入保障視野；在網(wǎng)絡(luò)安全和數(shù)據(jù)安全責(zé)任保險(xiǎn)方面，公司已形成覆蓋數(shù)據(jù)安全、網(wǎng)絡(luò)安全、云安全和設(shè)備安全的數(shù)字安全保險(xiǎn)產(chǎn)品體系。

    除了單一保單，模式創(chuàng)新也在推進(jìn)。今年1月份，上海落地全國首張具身機(jī)器人“保險(xiǎn)+租賃”保單，把融資租賃場景中的設(shè)備管理與保險(xiǎn)風(fēng)控結(jié)合起來，為具身機(jī)器人提供包括第三者責(zé)任、產(chǎn)品質(zhì)量責(zé)任、信息泄露責(zé)任在內(nèi)的綜合保障，在一定程度上緩解了初創(chuàng)企業(yè)商業(yè)化初期“想用不敢重投、想保不好評估”的難題。

    “人形機(jī)器人保險(xiǎn)的意義，并不止于出險(xiǎn)后的損失補(bǔ)償。”盤古智庫（北京）信息咨詢有限公司高級研究員江瀚對《證券日報(bào)》記者表示，在研發(fā)階段，保險(xiǎn)可為技術(shù)試錯(cuò)提供容錯(cuò)空間；在測試階段，可覆蓋從實(shí)驗(yàn)室走向真實(shí)環(huán)境的過渡風(fēng)險(xiǎn)；在商用階段，產(chǎn)品責(zé)任險(xiǎn)與第三者責(zé)任險(xiǎn)的組合有助于形成保障閉環(huán)。保險(xiǎn)既是風(fēng)險(xiǎn)兜底工具，也是產(chǎn)業(yè)信用增級工具。

    痛點(diǎn)待解

    人形機(jī)器人保險(xiǎn)雖然起步即提速，但距離成熟仍有不小距離。

    首先是數(shù)據(jù)不足。人形機(jī)器人迭代快、技術(shù)路線多、數(shù)據(jù)格式不統(tǒng)一，軟件和算法又更新頻繁，使傳統(tǒng)保險(xiǎn)依賴的大數(shù)法則難以直接套用。對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)保險(xiǎn)學(xué)院教授王國軍對《證券日報(bào)》記者表示，這一領(lǐng)域保險(xiǎn)面臨的核心矛盾，是“高風(fēng)險(xiǎn)、快迭代、缺數(shù)據(jù)”與“保險(xiǎn)需要大數(shù)、穩(wěn)定、可量化”之間的錯(cuò)配。

    其次是責(zé)任邊界仍不夠清晰。一旦機(jī)器人在真實(shí)場景中造成第三方損失，往往同時(shí)牽涉硬件制造商、算法提供商、系統(tǒng)運(yùn)維方和使用者。王國軍認(rèn)為，責(zé)任劃分應(yīng)取決于各方對風(fēng)險(xiǎn)的可控性和過錯(cuò)程度：硬件制造商更多承擔(dān)產(chǎn)品責(zé)任，算法提供商承擔(dān)技術(shù)瑕疵責(zé)任，使用者承擔(dān)管理責(zé)任。但在具體理賠中，多方責(zé)任往往交織疊加，這也讓事故認(rèn)定和賠償處理更為復(fù)雜。

    再次是險(xiǎn)種供給仍有空白。江瀚認(rèn)為，當(dāng)前較為緊迫的缺口之一是算法責(zé)任險(xiǎn)。AI幻覺、決策失誤等軟件層面風(fēng)險(xiǎn)具有較強(qiáng)隱蔽性和傳導(dǎo)性，傳統(tǒng)產(chǎn)品責(zé)任險(xiǎn)難以完全覆蓋；與此同時(shí)，現(xiàn)有網(wǎng)絡(luò)安全險(xiǎn)大多圍繞企業(yè)IT系統(tǒng)設(shè)計(jì)，對具身智能場景的適配度仍待提升。未來，有必要圍繞“硬件損失、軟件故障、責(zé)任賠償、業(yè)務(wù)中斷”構(gòu)建更完整的保障矩陣。

    太保產(chǎn)險(xiǎn)和人保財(cái)險(xiǎn)也提到，風(fēng)險(xiǎn)量化、預(yù)測、定損、產(chǎn)品適配、復(fù)合型人才和生態(tài)協(xié)同等方面仍存短板。

    走向縱深

    放眼未來，人形機(jī)器人保險(xiǎn)真正要補(bǔ)上的，已不只是幾款產(chǎn)品，而是一套與產(chǎn)業(yè)演進(jìn)相匹配的風(fēng)險(xiǎn)治理能力。一方面，示范條款、責(zé)任認(rèn)定、理賠規(guī)則、數(shù)據(jù)接口等基礎(chǔ)規(guī)則需要盡快建立；另一方面，數(shù)據(jù)共建共享和動態(tài)定價(jià)機(jī)制也要加快推進(jìn)。對此，《意見》已明確提出，“保險(xiǎn)業(yè)協(xié)會按需及時(shí)制定相關(guān)險(xiǎn)種行業(yè)示范條款”“加快推進(jìn)保險(xiǎn)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)與各產(chǎn)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的互信互認(rèn)，開展跨行業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)”，這為后續(xù)規(guī)范化發(fā)展預(yù)留了制度接口。

    在定價(jià)機(jī)制上，江瀚建議，可采用“類比法+專家評估”相結(jié)合的方式，借鑒自動駕駛、工業(yè)機(jī)器人等相近領(lǐng)域的損失數(shù)據(jù)，并結(jié)合技術(shù)成熟度、應(yīng)用場景復(fù)雜度等因素形成初步定價(jià)參考，同時(shí)引入動態(tài)定價(jià)機(jī)制。王國軍也提出，可通過數(shù)據(jù)共建、動態(tài)費(fèi)率、模塊化條款、仿真與實(shí)機(jī)混合定價(jià)等方式，把“不確定性”轉(zhuǎn)化為可交易、可承保的風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品。

    更重要的是，保險(xiǎn)角色還要繼續(xù)前移。未來，人形機(jī)器人保險(xiǎn)不能只停留在事故發(fā)生后的損失補(bǔ)償，而應(yīng)更早進(jìn)入研發(fā)、測試、試用、量產(chǎn)和應(yīng)用場景，嵌入風(fēng)險(xiǎn)評估、風(fēng)險(xiǎn)減量、應(yīng)急響應(yīng)等環(huán)節(jié)。人保財(cái)險(xiǎn)表示，未來將把產(chǎn)品供給和風(fēng)險(xiǎn)減量服務(wù)貫穿機(jī)器人產(chǎn)業(yè)全過程；太保產(chǎn)險(xiǎn)則提出，行業(yè)需要從單一理賠走向全鏈條參與，并通過多方協(xié)作、共保再保等方式提升重大風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)能力。

    在受訪人士看來，盡管當(dāng)前仍面臨數(shù)據(jù)積累不足、責(zé)任邊界復(fù)雜以及核心險(xiǎn)種缺位等現(xiàn)實(shí)痛點(diǎn)，但在政策引導(dǎo)與市場需求的共同驅(qū)動下，這些難題正逐步成為金融產(chǎn)品創(chuàng)新的方向。長遠(yuǎn)來看，構(gòu)建覆蓋研發(fā)、測試到商用全生命周期的風(fēng)險(xiǎn)防護(hù)網(wǎng)，不僅能為底層技術(shù)的迭代提供容錯(cuò)空間，也將為產(chǎn)業(yè)的規(guī)?；瘧?yīng)用提供基礎(chǔ)支撐。隨著相關(guān)保險(xiǎn)制度與產(chǎn)品的不斷完善，逐漸成熟的風(fēng)險(xiǎn)保障體系將為人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)的穩(wěn)健運(yùn)行構(gòu)筑堅(jiān)實(shí)后盾。