三大指數(shù)探底回升 賽道股表現(xiàn)活躍

    昨日A股三大指數(shù)集體低開，隨后在賽道股反彈引領(lǐng)下探底回升，科創(chuàng)50指數(shù)更是逆勢(shì)收紅。截至收盤，上證指數(shù)跌0.39%，報(bào)3085.04點(diǎn)；深證成指跌0.41%，報(bào)11134.47點(diǎn)；創(chuàng)業(yè)板指跌0.10%，報(bào)2387.30點(diǎn)；科創(chuàng)50指數(shù)漲0.05%，報(bào)1032.47點(diǎn)；北證50指數(shù)上線首日漲2.55%，報(bào)1028.72點(diǎn)。

    盤面上，近期表現(xiàn)強(qiáng)勢(shì)的醫(yī)藥、信創(chuàng)等題材股盤中均有表現(xiàn)，其中，新冠檢測(cè)概念板塊大幅走強(qiáng)，九安醫(yī)療、明德生物等個(gè)股漲停；賽道股全線回暖，光伏硅異質(zhì)結(jié)（HJT）電池、鈉離子電池、一體化壓鑄等板塊漲幅居前。休閑旅游、食品飲料等消費(fèi)板塊則跌幅居前。

    新冠藥概念走勢(shì)活躍

    昨日，新冠藥概念全天逆勢(shì)活躍，截至收盤，中國醫(yī)藥漲停，步長制藥漲超8%，金城醫(yī)藥、科興制藥漲超5%。其中，特一藥業(yè)再度漲停，實(shí)現(xiàn)11天7板。該股股價(jià)創(chuàng)逾5年半新高，11月以來漲超120%。新冠檢測(cè)概念板塊亦大幅走強(qiáng)，熱景生物20%漲停，九安醫(yī)療、明德生物漲停。

    熱景生物11月18日晚間公告稱，公司于近日獲得美國食品藥品監(jiān)督管理局對(duì)新冠抗原家用自測(cè)檢測(cè)試劑的緊急使用授權(quán)（EUA）。公司同時(shí)提示，目前針對(duì)新冠肺炎的檢測(cè)方法多樣，公司產(chǎn)品或?qū)⒚媾R同類產(chǎn)品或其他檢測(cè)類產(chǎn)品的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)。

    國盛證券認(rèn)為，當(dāng)前全球在抗原及核酸診斷、疫苗加強(qiáng)針、特效藥三方面都有較為充分的產(chǎn)品，防疫措施優(yōu)化，疊加秋冬季流感高發(fā)季節(jié)，或刺激相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展，如醫(yī)療器械、中藥防治、藥房零售等。

    賽道股全線回暖光伏設(shè)備領(lǐng)漲

    昨日，光伏、儲(chǔ)能、一體化壓鑄等多個(gè)題材板塊共振走高。其中，光伏設(shè)備板塊領(lǐng)漲，截至收盤，帝科股份漲超13%，賽伍技術(shù)、通靈股份漲超5%。

    11月19日，在第十六屆中國新能源國際博覽會(huì)暨高峰論壇上，隆基綠能發(fā)布消息稱，公司HJT研發(fā)近日取得重大突破。經(jīng)德國哈梅林太陽能研究所（ISFH）的最新認(rèn)證報(bào)告，隆基綠能自主研發(fā)的硅異質(zhì)結(jié)電池轉(zhuǎn)換效率達(dá)到26.81%，打破了全球硅基太陽能電池效率的最高紀(jì)錄。

    西南證券表示，在“雙碳”目標(biāo)的驅(qū)動(dòng)下，光伏產(chǎn)業(yè)享受良好的政策環(huán)境，行業(yè)內(nèi)自上而下技術(shù)更新動(dòng)力足，景氣度持續(xù)提升。東吳證券表示，隨著HJT降本增效進(jìn)展持續(xù)推進(jìn)，2023年將成為晶硅電池性價(jià)比最優(yōu)的解決方案，傳統(tǒng)主流電池片廠將于2023年開啟GW級(jí)的HJT擴(kuò)產(chǎn)。11月11日舉行的異質(zhì)結(jié)創(chuàng)新技術(shù)成果分享會(huì)提出了“三減一增”的降本方案，有望助力HJT加速推進(jìn)降本增效。

    機(jī)構(gòu)：圍繞政策受益方向配置

    展望后市，中信建投證券認(rèn)為，歲末行情的主基調(diào)，仍然是在基本面明朗前預(yù)演明年行業(yè)景氣線索。而歲末行情的下一個(gè)重要催化點(diǎn)，則是年底的政策主線。

    中信證券認(rèn)為，目前市場(chǎng)正從政策預(yù)期博弈階段步入政策效果博弈階段，因此顯現(xiàn)出主線不清、高度博弈、快速輪動(dòng)的三大特征。不過，這些現(xiàn)象反而預(yù)示全面修復(fù)行情的趨勢(shì)更加明確。建議圍繞政策受益方向進(jìn)行配置。

    配置方面，廣發(fā)證券建議投資者圍繞三個(gè)方向進(jìn)行配置：一是在穩(wěn)增長政策持續(xù)發(fā)力預(yù)期下的地產(chǎn)股、消費(fèi)建材、醫(yī)療設(shè)備；二是藥店、特效藥、餐飲供應(yīng)鏈、啤酒等；三是海外流動(dòng)性緩和背景下的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)經(jīng)濟(jì)。