易會滿主持召開證券基金經(jīng)營機(jī)構(gòu)座談會 證券基金行業(yè)面臨難得發(fā)展機(jī)遇

    ■本報(bào)記者 侯捷寧

    7月4日，中國證監(jiān)會主席易會滿帶隊(duì)赴中金公司調(diào)研，并主持召開證券基金經(jīng)營機(jī)構(gòu)座談會，圍繞“資本市場踐行初心使命、全面深化改革開放、促進(jìn)證券基金行業(yè)健康發(fā)展”主題，與證券公司和基金公司代表座談交流。參會機(jī)構(gòu)就資本市場改革發(fā)展、風(fēng)險防控等提出了意見建議。會議指出，證券基金行業(yè)要堅(jiān)持以習(xí)近平新時代中國特色社會主義思想為指導(dǎo)，以開展“不忘初心、牢記使命”主題教育為契機(jī)，認(rèn)清形勢、抓住機(jī)遇，新時代實(shí)現(xiàn)新作為。

    會議認(rèn)為，證券行業(yè)32年和基金行業(yè)21年來取得了顯著成績。這期間，行業(yè)發(fā)展遇到過挫折，也走過彎路，但始終在前行。行業(yè)規(guī)模實(shí)力得到大幅增強(qiáng)、服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)取得成效、業(yè)務(wù)類型品種逐漸豐富、合規(guī)風(fēng)控水平顯著提高、監(jiān)管規(guī)則體系逐步形成、行業(yè)整體形象明顯改善、人員隊(duì)伍專業(yè)水平不斷提升。

    會議強(qiáng)調(diào)，建設(shè)一個強(qiáng)大的資本市場，需要一個強(qiáng)大的證券基金行業(yè)。證券基金公司是資本市場最重要的專業(yè)機(jī)構(gòu)，主要體現(xiàn)在五個方面：一是資本市場的“看門人”。通過證券公司等中介機(jī)構(gòu)的核查工作有效防范各類欺詐行為發(fā)生，提升信息披露質(zhì)量，保障投資者知情權(quán)。二是直接融資的“服務(wù)商”。發(fā)揮市場組織者、交易撮合者、流動性提供者和財(cái)富管理者的作用，為直接融資源源不斷引來“活水”。三是社會財(cái)富的“管理者”。滿足投資者財(cái)富管理需求，代表投資者在市場中形成買方和賣方有效博弈，促進(jìn)上市公司質(zhì)量提升。四是資本市場的“穩(wěn)定器”。通過更強(qiáng)的價格發(fā)現(xiàn)能力、更理性的投資行為、使用有效的對沖工具，成為市場穩(wěn)定的“壓艙石”。五是市場創(chuàng)新的“領(lǐng)頭羊”。以市場需求為導(dǎo)向、以客戶服務(wù)為中心，不斷創(chuàng)設(shè)新的金融工具，提升金融資源配置的效率，拓展市場的廣度和深度。

    會議指出，當(dāng)前證券基金行業(yè)發(fā)展正面臨著難得的歷史機(jī)遇。一是外部宏觀環(huán)境為行業(yè)發(fā)展創(chuàng)造了有利條件。黨中央國務(wù)院高度重視資本市場改革發(fā)展，證券基金行業(yè)要站在政治經(jīng)濟(jì)全局的高度，積極謀劃行業(yè)發(fā)展定位、發(fā)展思路和發(fā)展模式，努力推動行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。二是深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革為行業(yè)發(fā)展提供了新動能。行業(yè)機(jī)構(gòu)要主動作為、做精專業(yè)、突出主業(yè)，提升金融服務(wù)的供給能力。三是加快推進(jìn)資本市場對外開放為行業(yè)發(fā)展帶來了新機(jī)遇。行業(yè)機(jī)構(gòu)要主動學(xué)習(xí)借鑒國際最佳實(shí)踐，苦練內(nèi)功，提升專業(yè)水平，努力打造國際一流的投資銀行和財(cái)富管理機(jī)構(gòu)。四是全面深化資本市場改革為行業(yè)發(fā)展注入了新活力。證監(jiān)會將按照市場化法治化的改革方向，加強(qiáng)資本市場改革頂層設(shè)計(jì)，陸續(xù)推出一攬子改革措施，為行業(yè)發(fā)展提供更為有效的制度供給和市場生態(tài)。同時，必須清醒地認(rèn)識到，當(dāng)前行業(yè)發(fā)展還暴露或存在一些問題，要深刻反思總結(jié)，主動改進(jìn)提升。一是服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力不足，個別機(jī)構(gòu)存在“脫實(shí)向虛”傾向。二是部分機(jī)構(gòu)功能定位模糊不清，偏離中介服務(wù)本源。三是一些機(jī)構(gòu)基礎(chǔ)功能通道化，產(chǎn)品服務(wù)附加值低下。四是一些機(jī)構(gòu)合規(guī)風(fēng)控基礎(chǔ)不牢，主動合規(guī)意識需要進(jìn)一步強(qiáng)化。五是行業(yè)文化建設(shè)滯后，部分從業(yè)人員職業(yè)操守、專業(yè)水準(zhǔn)有待提高等問題。

    會議提出，證券基金行業(yè)必須堅(jiān)持“四個突出”。一要突出主業(yè)，按照規(guī)律辦事。為投資者提供融資、交易、投資等中介服務(wù)是證券公司的“主業(yè)”，要將“好鋼用在刀刃上”，以高效的服務(wù)和風(fēng)險管理提升資本市場的資源配置能力?；鸸颈仨殘?jiān)持凈值化管理，堅(jiān)持“受人之托、代客理財(cái)”的行業(yè)本質(zhì)，強(qiáng)化專業(yè)能力，不斷滿足廣大居民財(cái)富管理需求。二要突出合規(guī)，始終依法經(jīng)營。要將合規(guī)意識融進(jìn)血液、裝進(jìn)心頭、深入骨髓，切實(shí)做到學(xué)法守法，合規(guī)經(jīng)營、依法辦事。只有依法合規(guī)經(jīng)營，才能取信于客戶、取信于市場、取信于社會；只有依法合規(guī)經(jīng)營，才能避免犯重大錯誤、釀成重大風(fēng)險，從而打造“百年老店”。三要突出創(chuàng)新，提升服務(wù)能力。創(chuàng)新發(fā)展是證券基金行業(yè)永恒的主題，也是安身立命之本。創(chuàng)新必須以服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)為出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)，必須具備風(fēng)險控制能力、專業(yè)能力等必要條件，創(chuàng)新要充分發(fā)揮科技的作用，逐步樹立勇于創(chuàng)新、善于創(chuàng)新的行業(yè)氛圍。四要突出穩(wěn)健，持續(xù)健康發(fā)展。業(yè)務(wù)發(fā)展必須有“邊界”，要始終做到資本充足，要保證業(yè)務(wù)穩(wěn)健、風(fēng)險可控。

    會議要求，要多措并舉全面提升行業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力。一是不辱使命，提升格局，自立自強(qiáng)，強(qiáng)化證券公司中介機(jī)構(gòu)責(zé)任和能力。具備條件的優(yōu)質(zhì)頭部券商要有“大格局”、“大視野”，踏踏實(shí)實(shí)做好自己的事情，當(dāng)好領(lǐng)頭羊，做好排頭兵。絕大多數(shù)券商要向差異化、專業(yè)化、特色化發(fā)展。在特定行業(yè)、一定區(qū)域內(nèi)精耕細(xì)作，做出特色、做出強(qiáng)項(xiàng)、做出專長、做出精品。各類機(jī)構(gòu)要分工負(fù)責(zé)，圍繞解決實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資痛點(diǎn)多做工作。二是把握機(jī)遇，著力推動權(quán)益類基金的發(fā)展。要在管理水平上下功夫，提高研究能力、豐富產(chǎn)品類型、提升投顧能力、優(yōu)化投資結(jié)構(gòu)、提升投資占比，讓權(quán)益類基金成為資本市場重要的長期專業(yè)投資者。要實(shí)行分類監(jiān)管，支持有能力的公募基金做大做強(qiáng)，提供綜合性服務(wù)。三是以行業(yè)文化建設(shè)為引領(lǐng)，切實(shí)提升公司自身內(nèi)部約束力。要逐步打造合規(guī)、誠信、專業(yè)、穩(wěn)健的行業(yè)文化。要構(gòu)建完善的治理結(jié)構(gòu)，提高治理透明度，形成合理均衡的考核機(jī)制和市場化長期性的激勵約束機(jī)制。四是加強(qiáng)監(jiān)管，把握重點(diǎn)，提高機(jī)構(gòu)監(jiān)管工作的有效性。機(jī)構(gòu)監(jiān)管必須“看得清、管得住”。要堅(jiān)持監(jiān)管姓“監(jiān)”，強(qiáng)化監(jiān)管力度，嚴(yán)字當(dāng)頭，對違法違規(guī)行為用重典、出重拳，強(qiáng)化對關(guān)鍵機(jī)構(gòu)、重點(diǎn)領(lǐng)域、核心人員的監(jiān)管力度。五是綜合施策，共同營造行業(yè)發(fā)展良好生態(tài)。監(jiān)管部門要牢固樹立“四個敬畏”，實(shí)施科學(xué)監(jiān)管，不越位不缺位，給行業(yè)發(fā)展留足空間。要積極加強(qiáng)與相關(guān)部委和地方政府的溝通協(xié)作，共同維護(hù)健康有序的市場環(huán)境。

    中央第23指導(dǎo)組有關(guān)同志應(yīng)邀到會，證監(jiān)會副主席李超、相關(guān)部門和系統(tǒng)單位負(fù)責(zé)同志一同調(diào)研，35家證券公司和26家基金公司負(fù)責(zé)人參加了座談。