中國證監(jiān)會副主席王建軍：多管齊下進一步推動上市公司高質(zhì)量發(fā)展

    本報記者 吳曉璐

    5月27日，中國證監(jiān)會副主席王建軍在召開的中國上市公司協(xié)會年會（理事會）暨2023中國上市公司峰會上表示，下一步，證監(jiān)會將多管齊下進一步推動上市公司高質(zhì)量發(fā)展：固本強基，構(gòu)建好用管用的法規(guī)制度體系；聚焦問題，規(guī)范公司治理和信息披露；樹牢導(dǎo)向，培育優(yōu)勝劣汰的市場生態(tài)；懲防結(jié)合，從嚴打擊財務(wù)造假。

    同時，王建軍提出，上市公司要真正成為各類企業(yè)中的“優(yōu)等生”，不造假、不背信、強主業(yè)、謀創(chuàng)新、重回報。

    提高上市公司質(zhì)量

    需要長抓不懈

    “通過這幾年的努力，上市公司的面貌和質(zhì)量發(fā)生了可喜的變化，規(guī)范化運作和治理水平明顯提升，信息披露質(zhì)量不斷改善，高質(zhì)量發(fā)展的基礎(chǔ)更加牢固，為打造規(guī)范、透明、開放、有活力、有韌性的資本市場提供了有力支撐。”王建軍說。

    具體來看，上市公司重要性持續(xù)增強，成長性不斷凸顯，規(guī)范性穩(wěn)步提升，引領(lǐng)創(chuàng)新作用日益突出，積極履行社會責(zé)任。

    “提高上市公司質(zhì)量需要長抓不懈。”王建軍表示，去年底，新一輪推動提高上市公司質(zhì)量三年行動方案已經(jīng)啟動實施，工作重點從“治亂”轉(zhuǎn)向更深層次的“提質(zhì)”，挑戰(zhàn)更大、任務(wù)更重，必須克服困難，多管齊下進一步推動上市公司高質(zhì)量發(fā)展。

    一要固本強基，構(gòu)建好用管用的法規(guī)制度體系。經(jīng)過前期的整合，上市公司監(jiān)管制度“數(shù)量”大幅精簡，但仍然存在法規(guī)體系不夠健全、規(guī)則層級不盡合理等問題，制約了相關(guān)制度作用發(fā)揮，這迫切需要在提升制度規(guī)則“質(zhì)量”上下功夫。要科學(xué)設(shè)計監(jiān)管法規(guī)體系，有效銜接《公司法》《證券法》，推動出臺上市公司監(jiān)管條例，通過“補齊一批、修改一批、理順一批”，對現(xiàn)有規(guī)則進行整體性重構(gòu)，不斷提升上市公司監(jiān)管法規(guī)的體系化、規(guī)范化、科學(xué)化水平。

    二要聚焦問題，規(guī)范公司治理和信息披露。良好的公司治理和規(guī)范的信息披露是高質(zhì)量上市公司的重要標(biāo)志，也是提高上市公司質(zhì)量的重要抓手。要大力抓好公司治理監(jiān)管，以最佳實踐案例創(chuàng)建為抓手，深入開展公司治理成效提升活動，強化“關(guān)鍵少數(shù)”治理意識，加強內(nèi)部監(jiān)督制約，健全上市公司業(yè)績說明會常態(tài)化機制，積極引導(dǎo)各類主體有效參與公司治理，推動上市公司治理再上新臺階。

    三要樹牢導(dǎo)向，培育優(yōu)勝劣汰的市場生態(tài)。提高上市公司質(zhì)量，既要抓好增量優(yōu)化，也要抓好存量提升。要推動全面實行股票發(fā)行注冊制走深走實，嚴格把好市場入口關(guān)，不斷增強制度適應(yīng)性，引導(dǎo)市場資源更多向科技創(chuàng)新企業(yè)傾斜，更好服務(wù)國家創(chuàng)新驅(qū)動發(fā)展戰(zhàn)略。優(yōu)化并購重組、股權(quán)激勵等制度安排，支持優(yōu)質(zhì)上市公司發(fā)展壯大。

    四要懲防結(jié)合，從嚴打擊財務(wù)造假。證監(jiān)會將健全防范打擊財務(wù)造假的長效機制，針對嚴重舞弊、資金占用等重點問題，開展專項治理，加強線索發(fā)現(xiàn)、檢查、處置的全流程監(jiān)管。強化財務(wù)造假案件的行刑銜接，加大對“關(guān)鍵少數(shù)”和中介機構(gòu)的立體化追責(zé)力度，對參與造假的其它主體一并納入打擊追責(zé)范圍，打破造假生態(tài)圈。

    上市公司要成為

    各類企業(yè)中的“優(yōu)等生”

    “提高上市公司質(zhì)量是一項復(fù)雜的系統(tǒng)工程，但上市公司自身是內(nèi)因，是責(zé)任主體，也是最終受益者。”王建軍提出，各上市公司要深刻認識提高質(zhì)量是自身責(zé)無旁貸的重要使命，主動扛起自我規(guī)范、自我提高、自我完善的責(zé)任，牢記“四個敬畏”，守牢“四條底線”，勇于擔(dān)當(dāng)、主動作為，真正成為各類企業(yè)中的“優(yōu)等生”。

    一是不造假。信息披露是資本市場的生命線，提高上市公司質(zhì)量首先要解決信息披露真實性的問題。一個好的上市公司，一個負責(zé)任的實控人、大股東，就必須講真話、做真賬，不操縱業(yè)績，不欺騙市場，不誤導(dǎo)投資者。這是底線，不是高要求。個別公司編故事、做假賬、搞虛假披露，嚴重損害市場信心，也毀掉了自身榮譽、自身發(fā)展。在這個問題上，各上市公司一定要警醒，要算大賬、算長遠賬，牢牢守住底線。

    二是不背信。與普通企業(yè)不同，上市公司具有很強的公眾屬性，必須樹牢上市公司姓“公”的意識，敬畏法治、敬畏規(guī)則。背信損害上市公司利益是刑事犯罪，違反的，必將受到嚴懲。

    三是強主業(yè)。主業(yè)突出、業(yè)績優(yōu)良是上市公司高質(zhì)量發(fā)展的體現(xiàn)，也是贏得投資者青睞、贏得市場地位的關(guān)鍵所在。要有強烈的實業(yè)報國情懷，扎根實體、苦練內(nèi)功，聚焦主業(yè)、做精專業(yè)，踏踏實實把自己的事辦好、把企業(yè)經(jīng)營好。大力弘揚企業(yè)家精神和工匠精神，既要在激烈的市場競爭中保持定力，不盲目擴張，打造別具特色的中國精品和基業(yè)長青的百年老店，也要善于抓住全球產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的新機遇，勇于開辟新領(lǐng)域、新賽道，加快建設(shè)世界一流企業(yè)。

    四是謀創(chuàng)新。創(chuàng)新是引領(lǐng)發(fā)展的第一動力。上市公司作為要素集成中心、成果轉(zhuǎn)化中心，要主動站位國家發(fā)展戰(zhàn)略需要，用好資本市場這個“助推器”“催化劑”，科學(xué)謀劃創(chuàng)新活動，提高創(chuàng)新的針對性、有效性，為重點、關(guān)鍵領(lǐng)域的技術(shù)突破作出貢獻，推動“科技—產(chǎn)業(yè)—金融”良性循環(huán)。

    五是重回報。提高上市公司質(zhì)量，是對投資者最好的保護。實控人、大股東要始終敬畏投資者、尊重投資者、保護投資者，保持好“上市”初心，牢記上市不是終點，而是高質(zhì)量發(fā)展的新起點，必須通過提升治理水平和核心競爭力，努力創(chuàng)造更多的價值，讓投資者真正分享到企業(yè)發(fā)展壯大帶來的紅利。要完整、準(zhǔn)確、全面貫徹新發(fā)展理念，積極回饋社會，履行好社會責(zé)任，做有回報、有擔(dān)當(dāng)、受尊敬的上市公司。

    “在提高上市公司質(zhì)量過程中，自律組織可以大有作為。”王建軍表示，下一步，中國上市公司協(xié)會要認真落實《關(guān)于上市公司獨立董事制度改革的意見》，探索開展獨立董事履職評價工作，加快獨立董事信息庫建設(shè)。搭建綜合培訓(xùn)平臺，多渠道、多層次、全方位組織上市公司互學(xué)共建。持之以恒講好上市公司故事，強信心、穩(wěn)預(yù)期，為上市公司提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)。