深交所發(fā)布關(guān)于支持境外機(jī)構(gòu)投資者開展上海證券交易所債券回購業(yè)務(wù)有關(guān)事項(xiàng)的通知

    本報(bào)訊 （記者田鵬）12月19日，深圳證券交易所（以下簡稱“深交所”）與中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司（以下簡稱“中國結(jié)算”）聯(lián)合發(fā)布《深圳證券交易所中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司關(guān)于支持境外機(jī)構(gòu)投資者開展深圳證券交易所債券回購業(yè)務(wù)有關(guān)事項(xiàng)的通知》（以下簡稱《通知》），明確符合條件的境外機(jī)構(gòu)投資者可參與深交所債券市場相關(guān)回購業(yè)務(wù)，旨在進(jìn)一步深化交易所債券市場對(duì)外開放，提升市場國際化水平。

    《通知》依據(jù)中國人民銀行、中國證監(jiān)會(huì)、國家外匯管理局相關(guān)公告及兩市所業(yè)務(wù)規(guī)則制定，清晰界定了境外機(jī)構(gòu)投資者可參與的債券回購業(yè)務(wù)范圍，包括債券質(zhì)押式協(xié)議回購、債券質(zhì)押式三方回購，以及在債券通用質(zhì)押式回購業(yè)務(wù)中作為逆回購方融出資金。同時(shí)明確，深交所和中國結(jié)算可根據(jù)市場發(fā)展需要，動(dòng)態(tài)調(diào)整業(yè)務(wù)范圍，保障政策的靈活性與適配性。

    在業(yè)務(wù)規(guī)范方面，《通知》要求境外機(jī)構(gòu)投資者開展相關(guān)業(yè)務(wù)需嚴(yán)格遵守法律法規(guī)、部門規(guī)章及兩市所相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則。針對(duì)不同參與渠道，《通知》作出差異化規(guī)定：直接參與業(yè)務(wù)的，需按照《境外機(jī)構(gòu)投資者債券交易及登記結(jié)算業(yè)務(wù)實(shí)施細(xì)則》等辦理賬戶、交易、登記、結(jié)算等事項(xiàng)；通過合格境外機(jī)構(gòu)投資者（QFII）和人民幣合格境外機(jī)構(gòu)投資者（RQFII）渠道參與的，則需遵循對(duì)應(yīng)渠道的證券交易及登記結(jié)算實(shí)施細(xì)則。

    委托交易與協(xié)議簽署環(huán)節(jié)，《通知》明確境外機(jī)構(gòu)投資者需委托具有深交所會(huì)員資格的境內(nèi)證券公司作為交易參與人。其中，開展通用回購前，需與委托的深交所會(huì)員簽署回購委托協(xié)議；開展協(xié)議回購、三方回購前，需簽署相應(yīng)回購交易主協(xié)議及其他必要文件，參與三方回購還需按規(guī)定完成投資者適當(dāng)性備案。

    為防范市場風(fēng)險(xiǎn)，《通知》對(duì)交易參與人和結(jié)算參與人提出明確要求。交易參與人需勤勉盡責(zé)，加強(qiáng)對(duì)境外機(jī)構(gòu)投資者交易行為的管理，發(fā)現(xiàn)違規(guī)風(fēng)險(xiǎn)及時(shí)采取措施并向深交所報(bào)告；結(jié)算參與人需嚴(yán)守中國結(jié)算業(yè)務(wù)規(guī)則，強(qiáng)化結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)管理，針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)隱患及時(shí)處置并向中國結(jié)算報(bào)告。

    監(jiān)管層面，深交所和中國結(jié)算將對(duì)境外機(jī)構(gòu)投資者及其委托機(jī)構(gòu)的交易、登記、結(jié)算等行為開展常態(tài)化監(jiān)測(cè)，對(duì)違規(guī)行為依據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)則采取自律監(jiān)管措施或紀(jì)律處分，情節(jié)嚴(yán)重的將上報(bào)中國證監(jiān)會(huì)查處，確保市場規(guī)范有序運(yùn)行。

（編輯 黃力）