大消費新基建聯(lián)袂發(fā)力 北向資金連續(xù)八日助攻

    周三，以家電、汽車為代表的大消費板塊早盤爆發(fā)，帶動三大股指全線高開后震蕩上揚，滬指漲幅一度接近2%。午后，市場成交量有所回落，指數(shù)漲幅也稍有收斂。

    截至收盤，上證綜指報2544.34點，上漲0.71%；深證成指報7447.93點，上漲0.76%；創(chuàng)業(yè)板指數(shù)報1262.52點，跌0.08%。滬深兩市合計成交3793億元，較前一日放量近800億元。

    大消費、新基建攜手爆發(fā)

    受利好刺激，家電、汽車板塊昨日引領(lǐng)指數(shù)上攻。申萬家用電器行業(yè)大漲3.90%，高居所有一級行業(yè)首位，海信家電、春蘭股份等多股漲停，美的集團、青島海爾大漲超過5%。汽車行業(yè)整體上漲1.72%，長城汽車、眾泰汽車等多股漲停。

    民生證券認(rèn)為，困境反轉(zhuǎn)疊加政策預(yù)期漸成近期行業(yè)配置主線。汽車、家電行業(yè)相關(guān)標(biāo)的經(jīng)歷了2018年盈利持續(xù)低于預(yù)期的“戴維斯雙殺”，消費刺激政策將有利于消除當(dāng)前市場對行業(yè)盈利下行時間和幅度的擔(dān)憂。從行情主線的延伸邏輯看，家電股、汽車股有望接棒。

    近期火熱的新基建題材延續(xù)上漲勢頭。特高壓板塊持續(xù)爆發(fā)，領(lǐng)漲龍頭風(fēng)范股份已攬入9連板，大連電瓷、漢纜股份等跟風(fēng)上揚。5G概念再掀漲停潮，實達集團、匯源通信等多股漲停。高鐵、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、充電樁等新基建題材均強勢不減。

    分析人士認(rèn)為，基建投資未來增長結(jié)構(gòu)有望逐步發(fā)生轉(zhuǎn)變，新基建將是未來基建補短板的重要發(fā)展方向。

    北向資金連續(xù)8日凈流入

    北向資金昨日大舉進場，成為推動藍籌品種上漲的重要力量。

    昨日開盤半小時，北向資金凈買額已接近30億元。截至收盤，滬股通、深股通渠道合計凈買入67.63億元，這已是自港股圣誕假期后，北向資金連續(xù)第8日凈流入A股，且單日凈買入額再創(chuàng)階段新高。

    滬股通渠道昨日凈買入38.69億元。貴州茅臺同樣連續(xù)第8日獲北向資金凈買入，昨日凈買入額7.51億元。中國平安獲滬股通凈買入3.20億元，恒瑞醫(yī)藥、上汽集團、招商銀行凈買入額均超過2億元。

    深股通渠道昨日凈買入28.94億元，大消費藍籌成為首選標(biāo)的。格力電器獲凈買入8.57億元，美的集團獲凈買入6.41億元，?？低?、五糧液、洋河股份凈買入額也均在2億元以上。

    “央行買股”之說牽動市場神經(jīng)

    昨日，一則央行是否應(yīng)買入A股的討論引發(fā)強烈反響，各方發(fā)布的觀點也針鋒相對。

    野村證券日前發(fā)布2019年度策略報告，旗幟鮮明地看多A股市場。同時，在野村證券的邏輯體系中，央行作為股權(quán)投資者在國際背景下并不是前所未有的：日本、瑞士和南非都利用其中央銀行成為股票買家，以擴大其資產(chǎn)負(fù)債表。目前，日本央行在日本ETF市場的持倉占比接近75%。

    野村證券此番言論引發(fā)市場想象，但隨即便有業(yè)內(nèi)人士出來反駁。

    中信證券固定收益首席分析師明明在接受媒體采訪時表示，中國央行效仿日本央行購買股票ETF的行為與國情不符。首先，現(xiàn)在A股不具備央行入市的基本面和實現(xiàn)條件；其次，法律上，中國人民銀行法也不支持這樣的操作；最后，從日本的經(jīng)驗看，日本央行買股票對實體經(jīng)濟的支持作用并不明顯，當(dāng)前日本的金融機構(gòu)也希望日本央行能夠退出股票市場。

    原央行調(diào)查統(tǒng)計司司長盛松成昨日表態(tài)，央行直接購買股票或者ETF的設(shè)想不成立。理由包括：目前中國金融體系總體穩(wěn)定，央行沒必要進入股票市場；央行購買股票容易加大股價波動性，很可能擾亂市場定價功能；健康的股票市場決定于上市公司和證券市場制度改革等。