養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品熱銷(xiāo) 有銀行首日賣(mài)出30億元 第二批有望12月底發(fā)行

    本報(bào)記者 彭妍

    工銀理財(cái)、建信理財(cái)、招銀理財(cái)和光大理財(cái)4家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)推出的首批養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品已正式發(fā)行。

    這些產(chǎn)品賣(mài)得怎么樣？《證券日?qǐng)?bào)》記者專(zhuān)門(mén)致電上述4家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)，多位銀行客戶(hù)經(jīng)理告訴記者，從近幾天網(wǎng)點(diǎn)銷(xiāo)售情況來(lái)看，養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的募集情況較好，部分銀行首日銷(xiāo)售額接近30億元，個(gè)別銀行剩余額度已不多。

    有銀行網(wǎng)點(diǎn)客戶(hù)經(jīng)理對(duì)記者透露，投資者購(gòu)買(mǎi)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的熱情較高，特別是資質(zhì)好的客戶(hù)購(gòu)買(mǎi)金額較大，有的客戶(hù)一次性購(gòu)買(mǎi)了300萬(wàn)元，大多數(shù)客戶(hù)購(gòu)買(mǎi)金額在50萬(wàn)元至100萬(wàn)元之間。

    很多投資者對(duì)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品日后是否會(huì)繼續(xù)發(fā)行表示關(guān)注?！蹲C券日?qǐng)?bào)》記者從多家銀行獲悉，今年12月底可能會(huì)發(fā)行第二期養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品。

    銀行養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售火爆

    12月7日上午，《證券日?qǐng)?bào)》記者致電4家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)，了解近兩天養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的銷(xiāo)售情況。

    招商銀行深圳某支行網(wǎng)點(diǎn)的客戶(hù)經(jīng)理告訴記者，養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售情況相對(duì)較好，吸引了很多投資者前來(lái)購(gòu)買(mǎi)。“我的幾個(gè)客戶(hù)首日購(gòu)買(mǎi)金額達(dá)到50萬(wàn)元。剛開(kāi)售10分鐘，深圳分行的銷(xiāo)量已突破5億元，首日銷(xiāo)量接近30億元，覆蓋近萬(wàn)名客戶(hù)。”

    該客戶(hù)經(jīng)理進(jìn)一步透露，這款養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品原定計(jì)劃募集規(guī)模是20億元，但由于賣(mài)得比較好，所以首日募集規(guī)模擴(kuò)充至100億元。

    “我行試點(diǎn)的養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品募集上限為40億元。截至12月6日中午12點(diǎn)，募資金額已達(dá)到20億元，由此可見(jiàn)深圳投資者對(duì)之的關(guān)注和熱情。事實(shí)上，我們很早就開(kāi)始落實(shí)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的相關(guān)試點(diǎn)工作，針對(duì)重點(diǎn)客群進(jìn)行宣傳，很多客戶(hù)很早就開(kāi)始預(yù)約報(bào)名了。”建設(shè)銀行深圳某支行網(wǎng)點(diǎn)的理財(cái)經(jīng)理告訴記者。

    《證券日?qǐng)?bào)》記者在致電其他幾家試點(diǎn)銀行時(shí)，客戶(hù)經(jīng)理均對(duì)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售火熱的情況表示認(rèn)同。“首日共募集20億元，其中分行銷(xiāo)量5億元左右。”青島一家光大銀行網(wǎng)點(diǎn)客戶(hù)經(jīng)理介紹稱(chēng)，近日有很多市民前來(lái)咨詢(xún)，資金量大的客戶(hù)購(gòu)買(mǎi)金額達(dá)300萬(wàn)元，普通投資者購(gòu)買(mǎi)金額在50萬(wàn)元至100萬(wàn)元之間的較多。

    “首日共募集15億元。其中，我所在網(wǎng)點(diǎn)首日銷(xiāo)售100多萬(wàn)元，片區(qū)支行（主要包括十幾家網(wǎng)點(diǎn)）銷(xiāo)售額總共3000萬(wàn)元左右。”工商銀行武漢某支行網(wǎng)點(diǎn)工作人員表示，目前購(gòu)買(mǎi)的人挺多，如果有購(gòu)買(mǎi)需求，建議早些入手，一旦額度賣(mài)完了就會(huì)提前結(jié)募。

    記者還了解到，很多客戶(hù)對(duì)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的關(guān)注點(diǎn)主要有兩個(gè)：一是穩(wěn)健性；二是稀缺性，很多投資者詢(xún)問(wèn)銀行相關(guān)產(chǎn)品日后是否會(huì)繼續(xù)發(fā)行。對(duì)此，上述多家銀行客戶(hù)經(jīng)理表示，12月底可能會(huì)發(fā)行第二期養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品。

    首批養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品已上線(xiàn)

    今年9月份，銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布并實(shí)施《關(guān)于開(kāi)展養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品試點(diǎn)的通知》，結(jié)合國(guó)家養(yǎng)老金融領(lǐng)域改革試點(diǎn)區(qū)域，選擇工銀理財(cái)在武漢和成都、建信理財(cái)和招銀理財(cái)在深圳、光大理財(cái)在青島開(kāi)展養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品試點(diǎn)。此后，4家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)在監(jiān)管部門(mén)指導(dǎo)下緊密籌備，逐一落實(shí)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品相關(guān)試點(diǎn)工作。

    已經(jīng)面市的銀行養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品在投資門(mén)檻、期限、收益率、資產(chǎn)投向、風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)、申贖規(guī)則等方面，與其他理財(cái)產(chǎn)品有哪些不同？

    《證券日?qǐng)?bào)》記者了解到，凡是持有武漢、成都、深圳、青島等四個(gè)試點(diǎn)城市身份證的個(gè)人，都可以在當(dāng)?shù)氐墓ど蹄y行、建設(shè)銀行、招商銀行、光大銀行的網(wǎng)點(diǎn)購(gòu)買(mǎi)，也可以通過(guò)網(wǎng)上銀行、手機(jī)銀行購(gòu)買(mǎi)。首批試點(diǎn)的銀行養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的投資起點(diǎn)是1元，個(gè)人最高投資額為300萬(wàn)元，投資期限普遍設(shè)定為5年期，在流動(dòng)性管理上采取兩項(xiàng)特別的措施：按季或按月分紅；特殊情況下可提前贖回。

    在收益和資產(chǎn)投向方面，這4只銀行養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品根據(jù)同類(lèi)型產(chǎn)品過(guò)往業(yè)績(jī)計(jì)算出的投資者可能獲得的每年預(yù)估收益都在5%以上，相對(duì)于一般銀行理財(cái)產(chǎn)品，其投資期限更長(zhǎng)，預(yù)估收益也更高。4只養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的資產(chǎn)將主要投向固收類(lèi)，但可適當(dāng)持有權(quán)益類(lèi)資產(chǎn)，有助于提高其投資收益。

    養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)明顯低于普通理財(cái)產(chǎn)品，基本在中等風(fēng)險(xiǎn)以下。養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品還引入風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金、平滑基金、減值準(zhǔn)備等，以提升其抵御風(fēng)險(xiǎn)能力。

    《證券日?qǐng)?bào)》記者在中國(guó)理財(cái)網(wǎng)的“理財(cái)產(chǎn)品”欄輸入“養(yǎng)老”關(guān)鍵詞后能夠看到，工銀理財(cái)、建信理財(cái)、招銀理財(cái)、光大理財(cái)?shù)?家銀行發(fā)行的首批養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品已正式上線(xiàn)，投資者很方便就能查詢(xún)到相關(guān)產(chǎn)品信息。

    在推動(dòng)養(yǎng)老理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展方面，普益標(biāo)準(zhǔn)研究員陳祉屹建議，在銷(xiāo)售模式上，銀行及其理財(cái)子公司可以應(yīng)用創(chuàng)新科技，為客戶(hù)精準(zhǔn)畫(huà)像，用數(shù)字化工具深入挖掘客戶(hù)需求，從投資者風(fēng)險(xiǎn)偏好和生命周期角度，為客戶(hù)實(shí)現(xiàn)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品定制化。在后續(xù)產(chǎn)品設(shè)計(jì)上，一是可以在養(yǎng)老系列產(chǎn)品下設(shè)置多重到期日，為投資者提供全時(shí)段的一站式養(yǎng)老投資方案。二是可以利用下滑曲線(xiàn)模型制定資產(chǎn)配置策略。在投資者職業(yè)早期，通過(guò)配置較高比例的偏權(quán)益類(lèi)的相對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)，以換取較高收益；隨著到期日臨近，戰(zhàn)略性調(diào)高固收類(lèi)資產(chǎn)占比，由激進(jìn)策略轉(zhuǎn)至保守策略，以保持較穩(wěn)定的收益。