深交所加大高債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)公司監(jiān)管力度

    近期，個(gè)別上市公司因資產(chǎn)負(fù)債率過高、現(xiàn)金流緊張，發(fā)生債務(wù)逾期，面臨訴訟糾紛，嚴(yán)重拖累公司生產(chǎn)經(jīng)營。深交所對(duì)此高度重視，積極反應(yīng)，采取“監(jiān)管約談+年報(bào)問詢+監(jiān)管協(xié)作”的監(jiān)管組合措施，督促上市公司盡快采取切實(shí)有效的措施化解債務(wù)違約風(fēng)險(xiǎn)并充分揭示，給投資者一個(gè)真實(shí)的上市公司。

    為進(jìn)一步提高上市公司對(duì)債務(wù)問題嚴(yán)重性以及及時(shí)解決債務(wù)問題緊迫性的認(rèn)識(shí)，促其盡快妥善化解債務(wù)違約風(fēng)險(xiǎn)，近期深交所對(duì)截至一季度末資產(chǎn)負(fù)債率超過100%的上市公司的董事長、總經(jīng)理、財(cái)務(wù)總監(jiān)及董事會(huì)秘書進(jìn)行了集中約談。

    在約談過程中，深交所對(duì)公司債務(wù)逾期情況、訴訟進(jìn)展情況、是否存在破產(chǎn)重整風(fēng)險(xiǎn)以及化解風(fēng)險(xiǎn)的解決措施是否可行等問題給予重點(diǎn)關(guān)注，要求其對(duì)公司債務(wù)情況、債務(wù)違約風(fēng)險(xiǎn)處置方案以及高債務(wù)對(duì)生產(chǎn)經(jīng)營、盈利能力、規(guī)范運(yùn)作等方面的影響作出詳細(xì)說明。同時(shí)，提醒公司董監(jiān)高人員務(wù)必勤勉盡職，認(rèn)真履行信息披露義務(wù)，持續(xù)披露為化解債務(wù)違約風(fēng)險(xiǎn)采取的措施及進(jìn)展情況，充分提示潛在風(fēng)險(xiǎn)。為了提高約談效率、強(qiáng)化監(jiān)管效果并節(jié)約上市公司成本，在對(duì)其中兩家公司進(jìn)行約談時(shí)，深交所創(chuàng)新約談方式，采用了協(xié)調(diào)地方證監(jiān)局以視頻方式共同約談的新模式，及時(shí)讓公司了解高負(fù)債經(jīng)營的影響和后果，取得較好的約談效果。

    為了切實(shí)維護(hù)資本市場(chǎng)穩(wěn)健運(yùn)行，保護(hù)投資者合法權(quán)益，深交所在年報(bào)審查中更加突出風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向。針對(duì)上述高債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)公司，深交所采用“年報(bào)多重審查+問詢函公開”的模式，全方位、多角度地公開問詢公司存在的各類風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，要求公司向投資者充分揭示公司的真實(shí)狀況，提醒投資者審慎作出投資決策。同時(shí)，向相關(guān)公司傳遞深交所依法全面從嚴(yán)的監(jiān)管導(dǎo)向，明確要求公司切實(shí)通過改善經(jīng)營管理，優(yōu)化財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，提高盈利能力，走出生產(chǎn)經(jīng)營困境，絕不能通過財(cái)務(wù)欺詐、異常交易、隱藏債務(wù)等違規(guī)手段粉飾報(bào)表，虛增利潤。

    一直以來，深交所主動(dòng)發(fā)揮貼近市場(chǎng)、反應(yīng)快速的優(yōu)勢(shì)，切實(shí)履行一線監(jiān)管職責(zé)，不斷深化與地方證監(jiān)局的監(jiān)管協(xié)作機(jī)制，全力推進(jìn)聯(lián)合監(jiān)管制度化、常態(tài)化。結(jié)合抽絲剝繭式的日常監(jiān)管和刨根問底式的年報(bào)問詢，深交所將排查出的高債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)公司的重大問題或違規(guī)線索第一時(shí)間提請(qǐng)地方證監(jiān)局關(guān)注或調(diào)查，對(duì)經(jīng)證監(jiān)局查實(shí)的違法違規(guī)行為立即啟動(dòng)相關(guān)紀(jì)律處分措施。

    深交所有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，深交所將扎實(shí)做好風(fēng)險(xiǎn)的防控、預(yù)警和處置工作，采取及時(shí)、全面、有效的監(jiān)管措施，牢牢守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的底線，切實(shí)保護(hù)投資者合法權(quán)益，確保多層次資本市場(chǎng)持續(xù)健康穩(wěn)定發(fā)展。