配套業(yè)務規(guī)則發(fā)布 試點創(chuàng)新企業(yè)境內(nèi)上市倒計時

    試點創(chuàng)新企業(yè)在境內(nèi)上市進入倒計時。6月15日，滬深交易所分別制定并發(fā)布了《試點創(chuàng)新企業(yè)股票或存托憑證上市交易實施辦法》（以下簡稱《實施辦法》），自發(fā)布之日起實施。

    《實施辦法》是滬深交易所關(guān)于試點創(chuàng)新企業(yè)股票或存托憑證上市交易的基本業(yè)務規(guī)則，在現(xiàn)行《證券法》規(guī)定范圍內(nèi)，以規(guī)范試點創(chuàng)新企業(yè)上市交易、維護證券市場秩序為目的，以風險防控和投資者保護為導向，對試點創(chuàng)新企業(yè)股票或存托憑證上市、交易、信息披露等事項作出具體制度安排。

    交易所有關(guān)人士介紹，作為資本市場服務實體經(jīng)濟的重要制度創(chuàng)新，《實施辦法》起草過程中嚴格遵循以下原則：一是堅持嚴格依法監(jiān)管與審慎差異化監(jiān)管相結(jié)合。審慎考慮試點創(chuàng)新企業(yè)在法律適用、公司治理等方面的差異，統(tǒng)籌協(xié)調(diào)一般上市公司與試點創(chuàng)新企業(yè)的監(jiān)管要求，綜合平衡投資者保護與企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的合理需求，在現(xiàn)行法律法規(guī)框架內(nèi)，對試點創(chuàng)新企業(yè)的監(jiān)管要求作出差異化安排。

    二是堅持遵循國際慣例與我國實際相結(jié)合。存托憑證的相關(guān)制度設計充分借鑒國際慣例，其中交易制度安排比照A股，境外基礎證券發(fā)行人承擔《證券法》項下的上市公司責任。同時，為統(tǒng)籌試點的階段性需求與市場長期發(fā)展的需求，《實施辦法》結(jié)合我國市場環(huán)境、監(jiān)管習慣等，對存托憑證的轉(zhuǎn)換要求、信息披露等事項，做出符合國情的機制安排。

    三是堅持強化信息披露與保護投資者合法權(quán)益相結(jié)合。針對試點創(chuàng)新企業(yè)可能存在特定經(jīng)營風險以及紅籌公司具有投票權(quán)差異、協(xié)議控制架構(gòu)等特殊安排的情形，強化試點創(chuàng)新企業(yè)的信息披露責任和風險揭示，將投資者保護的相關(guān)要求，貫穿到上市、交易和持續(xù)信息披露等各個業(yè)務環(huán)節(jié)。

    在發(fā)布《實施辦法》的同時，滬深交易所還根據(jù)試點工作需要，同步制定、修訂了系列配套制度。一方面，將試點創(chuàng)新企業(yè)股票或存托憑證納入相關(guān)規(guī)則的適用范圍，實現(xiàn)與現(xiàn)有相關(guān)業(yè)務規(guī)則體系的有效銜接，確保試點創(chuàng)新企業(yè)的上市、交易和信息披露等環(huán)節(jié)均有據(jù)可依、有規(guī)可循。另一方面，針對試點創(chuàng)新企業(yè)股票、存托憑證與一般股票的差異做出特別安排，對相應風險作出重點提示，并將試點創(chuàng)新企業(yè)股票或存托憑證納入交易所一線監(jiān)管范疇，強化會員職責，突出風險防控，加強投資者保護。

    深交所有關(guān)負責人表示，目前試點工作相關(guān)的業(yè)務和技術(shù)系統(tǒng)準備已經(jīng)基本就緒，下一步將持續(xù)進行相關(guān)規(guī)則解讀，認真開展投資者教育，積極做好市場培育服務，全力確保試點工作順利開展。