中國證券業(yè)協(xié)會發(fā)文規(guī)范證券公司保薦業(yè)務(wù) 強化保薦機構(gòu)內(nèi)部問責(zé)機制

    本報記者 侯捷寧

    為規(guī)范證券公司保薦業(yè)務(wù)行為，促進提升保薦業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)質(zhì)量，保護投資者合法權(quán)益，12月4日，中國證券業(yè)協(xié)會（以下簡稱協(xié)會）制定并發(fā)布了《證券公司保薦業(yè)務(wù)規(guī)則》（以下簡稱《保薦業(yè)務(wù)規(guī)則》），規(guī)則自發(fā)布之日起實施。業(yè)內(nèi)人士認為，《保薦業(yè)務(wù)規(guī)則》的出臺對于促進形成權(quán)責(zé)清晰、運轉(zhuǎn)協(xié)調(diào)、相互制約、各負其責(zé)的“看門人”機制有著重要意義。

    《保薦業(yè)務(wù)規(guī)則》共六章五十一條，主要特點和內(nèi)容體現(xiàn)在以下幾個方面：

    一是調(diào)整保薦代表人管理模式，強化保薦機構(gòu)對保薦代表人的管理責(zé)任，將保薦代表人準入資格考試改為非準入型的水平評價測試，將事前執(zhí)業(yè)資格管理改為事后執(zhí)業(yè)登記管理；加強保薦代表人執(zhí)業(yè)行為自律管理，建立保薦代表人執(zhí)業(yè)行為持續(xù)動態(tài)跟蹤公示機制。

    二是建立保薦執(zhí)業(yè)規(guī)范，細化保薦項目承攬、立項、輔導(dǎo)、盡職調(diào)查、推薦、持續(xù)督導(dǎo)等關(guān)鍵流程的工作要求，壓實保薦責(zé)任。

    三是健全保薦機構(gòu)責(zé)任體系，強化保薦機構(gòu)內(nèi)部問責(zé)機制，完善勤勉盡責(zé)的示范標準，加強證券中介機構(gòu)保薦協(xié)作，推動各方主體歸位盡責(zé)，形成市場合力。

    四是通過完善保薦機構(gòu)執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價、保薦代表人名單分類管理、公示和推廣以及即時響應(yīng)等多種自律管理機制，構(gòu)建市場化的自律約束、道德約束、誠信約束、聲譽約束機制。

    協(xié)會相關(guān)負責(zé)人接受記者采訪時表示，《保薦業(yè)務(wù)規(guī)則》建立保薦機構(gòu)和保薦代表人的自律約束機制，進一步加強執(zhí)業(yè)質(zhì)量的正向激勵。通過完善保薦機構(gòu)執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價、保薦代表人名單分類機制、公示和推廣以及即時響應(yīng)等多種自律管理機制，積極發(fā)揮自律管理的協(xié)同作用，構(gòu)建區(qū)別于行政監(jiān)管，差異化、市場化的自律約束、道德約束、誠信約束、聲譽約束機制。

    “《保薦業(yè)務(wù)規(guī)則》針對保薦業(yè)務(wù)重點和薄弱環(huán)節(jié)補短板、建制度，有助于完善保薦機構(gòu)履行勤勉義務(wù)的示范標準，進一步壓實‘看門人’責(zé)任。”上述負責(zé)人表示，通過建立保薦執(zhí)業(yè)規(guī)范，提升保薦業(yè)務(wù)內(nèi)控要求，細化保薦機構(gòu)盡職調(diào)查責(zé)任標準，加強證券中介機構(gòu)協(xié)作，促進各方主體歸位盡責(zé)，形成市場合力。通過強化保薦機構(gòu)對保薦代表人的管理職責(zé)，進一步督促保薦機構(gòu)及其保薦代表人勤勉盡責(zé)，提升專業(yè)水平和執(zhí)業(yè)質(zhì)量。

    此外，上述負責(zé)人還透露，為進一步加強對保薦代表人的自律約束，促進保薦代表人誠實守信、勤勉盡責(zé)，不斷提升專業(yè)能力水平和執(zhí)業(yè)質(zhì)量，協(xié)會建立保薦代表人名單分類機制，通過分類公示保薦代表人的執(zhí)業(yè)情況、專業(yè)能力水平評價情況、誠信信息、處罰處分措施情況等，對保薦代表人實施動態(tài)分類管理。在前期征求監(jiān)管部門和行業(yè)意見的基礎(chǔ)上，目前已建立三類名單：一是保薦代表人綜合執(zhí)業(yè)信息名單（A名單），根據(jù)是否存在效力期限內(nèi)不良誠信信息及專業(yè)能力水平評價測試結(jié)果是否達到基本要求，分類公示全體保薦代表人執(zhí)業(yè)信息；二是專業(yè)能力水平評價測試結(jié)果未達到基本要求、所在機構(gòu)驗證其專業(yè)能力的保薦代表人名單（B名單），公示相關(guān)保薦代表人專業(yè)能力水平驗證材料、專業(yè)能力水平評價測試成績分數(shù)段及執(zhí)業(yè)信息；三是最近三年內(nèi)受過證監(jiān)會行政監(jiān)管措施、行業(yè)自律組織紀律處分或自律管理措施的保薦代表人名單（C名單），公示相關(guān)保薦代表人處罰處分信息及執(zhí)業(yè)信息。通過建立保薦代表人名單分類機制，形成對保薦代表人的誠信約束、道德約束、聲譽約束、市場約束。