第三屆“5·19中小投資者保護(hù)宣傳周”活動(dòng)走進(jìn)國泰君安證券 七家省級投教基地同步直播? 十大投資者保護(hù)經(jīng)典案例發(fā)布

    本報(bào)記者 許潔 昌校宇

    5月19日，由證券日報(bào)社和中證中小投資者服務(wù)中心主辦，北京、上海、天津、貴州和深圳等5地證監(jiān)局聯(lián)合主辦，中信建投證券、渤海證券、華創(chuàng)證券、第一創(chuàng)業(yè)證券和國泰君安證券協(xié)辦的第三屆“5·19中小投資者保護(hù)宣傳周”活動(dòng)，走進(jìn)了位于上海市的國泰君安證券。

    第三屆“5·19中小投資者保護(hù)宣傳周”活動(dòng)的主題是“將投資者保護(hù)落到實(shí)處”，共歷時(shí)5天，在北京、天津、貴陽、深圳和上海等五地舉行。

    活動(dòng)當(dāng)天上午，投資者代表早早地來到現(xiàn)場。“我專門請假來參加活動(dòng)，主要想學(xué)習(xí)一下如何保護(hù)我們這些小股民的權(quán)益。”一位90后投資者對《證券日報(bào)》記者表示。

    這位投資者雖然年紀(jì)不大，但自稱上大學(xué)時(shí)就開始炒股，“股齡”已有10年。從百萬元本金，到如今賬戶中的數(shù)千萬元，在資本市場10年的摸爬滾打，讓他不但實(shí)現(xiàn)了財(cái)富自由，還磨煉了自己的心性。

    談到投資心得，該投資者認(rèn)為還是要堅(jiān)持價(jià)值投資理念，不要被所謂的“妖股”所迷惑，從而淪為“殺豬盤”的犧牲者。他說：“我之所以投資偏理性，和所開戶的券商工作人員定期傳授投教方面的相關(guān)知識，也有一定關(guān)系。”

    不斷探索建立投服模式

    目前，A股市場的投資者數(shù)量已經(jīng)超過1.8億，其中95%以上為中小投資者。如何保護(hù)好他們的合法權(quán)益，是各類市場主體義不容辭的責(zé)任。

    在上?；顒?dòng)現(xiàn)場，投服中心黨委委員、副總經(jīng)理黃勇在致辭時(shí)表示，作為法定的投資者保護(hù)公益機(jī)構(gòu)，投服中心始終堅(jiān)持資本市場人民性的基本站位，牢固樹立為廣大投資者服務(wù)的理念，近年來探索建立了以投資者權(quán)益教育為基礎(chǔ)，以持股行權(quán)、糾紛調(diào)解、維權(quán)訴訟等為特色的保護(hù)中小投資者合法權(quán)益的“投服模式”。

    證券日報(bào)社副總編輯張亮在致辭時(shí)提到，投資者保護(hù)是一個(gè)系統(tǒng)性工程，涉及方方面面的環(huán)節(jié)。如果從產(chǎn)品條線來看，投資者買賣股票、基金，投資期貨、債券等各個(gè)環(huán)節(jié)，都涉及保護(hù)的問題；從業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)來看，股票發(fā)行、上市、退市，上市以后券商持續(xù)的督導(dǎo)，監(jiān)管部門的稽查執(zhí)法，同樣涉及保護(hù)的問題。如何將投資者保護(hù)工作做實(shí)，正是我們各方要做的。而要將投資者保護(hù)落到實(shí)處，需要市場各方攜起手來，共同推進(jìn)。

    近年來，國泰君安證券不斷完善投資者保護(hù)體系，廣泛深入開展內(nèi)容豐富、形式多樣、易于接受的投教活動(dòng)，設(shè)計(jì)開發(fā)寓教于樂的投教產(chǎn)品，在社區(qū)、學(xué)校、基地現(xiàn)場中努力提升投教實(shí)效。

    國泰君安證券副總裁龔德雄表示，目前，國泰君安證券在上海的投教基地已獲得授牌，為國家級投教基地，同時(shí)在深圳、廣東、廣西、湖南、云南、吉林和遼寧等地?fù)碛?家省級投教基地，2020年公司在西藏拉薩設(shè)立了投資者服務(wù)中心，在遍布全國300余家營業(yè)部設(shè)立了投教聯(lián)絡(luò)人，實(shí)現(xiàn)了投資者保護(hù)工作的常態(tài)化開展。

    “自2019年以來，公司投教基地開展各類公益性投教活動(dòng)398次，覆蓋1853萬人次；2020年，公司共開發(fā)了原創(chuàng)投教產(chǎn)品400余件，覆蓋1333萬人。”龔德雄說。

    投資者保護(hù)經(jīng)典案例發(fā)布

    隨著法治建設(shè)和體制機(jī)制創(chuàng)新的不斷推進(jìn)，證券投資者保護(hù)工作也正朝向更高質(zhì)量、更多元化的方向邁進(jìn)。在2019年和2020年，證券日報(bào)社分別發(fā)布了10大投資保護(hù)經(jīng)典案例，受到各方廣泛關(guān)注。

    19日的活動(dòng)現(xiàn)場，張亮發(fā)布了包括全國首例操縱市場民事賠償支持訴訟勝訴、*ST富控成近年來首單年報(bào)被交易所出具否定意見的公司、上海“股軒堂”非法經(jīng)營案5人被判刑等在內(nèi)的十大投資者保護(hù)經(jīng)典案例（案例截至2021年5月15日）。

    上海證監(jiān)局投保處王尚飛在現(xiàn)場向投資者介紹了2020年上海地區(qū)場外配資違法犯罪典型案例。他說：“5月份是防范非法證券期貨活動(dòng)宣傳月，剛剛過去的5月15日也是全國投資者保護(hù)宣傳日。在這樣特殊的日子，送給大家35字箴言——股市黑嘴，我不聽；場外配資，我不配；非法薦股，我不理；外盤期貨，我不炒；殺豬盤，我不做‘豬’”。

    投服中心維權(quán)事務(wù)部高級經(jīng)理任雪雪對投服中心基本情況，以及在新證券法中的訴訟相關(guān)角色進(jìn)行介紹。在回答投資者“投服中心業(yè)務(wù)能否線上化”的提問時(shí)，任雪雪解答道，“在首單特別代表人訴訟中，我們已經(jīng)依托于中國投資者網(wǎng)在開發(fā)這樣的一個(gè)平臺，包括可以線上發(fā)布公告，投資者線上提交材料，線上身份核驗(yàn)等，后續(xù)會結(jié)合實(shí)際情況，探索能否應(yīng)用于其他訴訟服務(wù)中。”

    國泰君安證券法律合規(guī)部訴訟保全主管張斌在現(xiàn)場對投資者保護(hù)最新法律法規(guī)進(jìn)行了解讀，并對相關(guān)案例進(jìn)行了點(diǎn)評。他認(rèn)為，開展投資者教育活動(dòng)意義重大。“金融機(jī)構(gòu)通過多種形式的投資者教育活動(dòng)，為投資者提供了有益信息，促進(jìn)投資者風(fēng)險(xiǎn)管理，維護(hù)了客戶合法權(quán)益；投資者則通過自我學(xué)習(xí)及信息溝通增強(qiáng)了自身金融、法律知識，提升了風(fēng)險(xiǎn)防范能力，理性投資，理性維權(quán)”。

    此次活動(dòng)，在國泰君安證券等7家省級投教基地進(jìn)行同步直播。來自廣東分會場的投資者提問稱，“場外配資的業(yè)務(wù)模式是怎樣的？對投資者而言會有哪些風(fēng)險(xiǎn)？”

    對此，張斌解答稱，場外配資往往沒有合法牌照，主體就有問題。此外，配資公司會向投資者收取管理費(fèi)和利息，相關(guān)證券賬戶和資金都是由配資公司控制，實(shí)際是一個(gè)資金借貸關(guān)系；場外配資一般都是10倍以上的杠桿率，且利率很高，2019年最高人民法院正式發(fā)布《全國法院民商事審判工作會議紀(jì)要》，明確了場外配資合同無效。