資本追逐 智能汽車企業(yè)解鎖四大突圍路徑

    5月31日，寧德時(shí)代（300750）市值站上萬(wàn)億，成為創(chuàng)業(yè)板首只市值過(guò)萬(wàn)億的股票。資本繁榮的背后，是國(guó)內(nèi)新一輪智能汽車發(fā)展熱潮。

    十多年前，國(guó)內(nèi)以小米、華為、OPPO、vivo等為代表的智能手機(jī)企業(yè)紛紛崛起，逐漸打破了全球蘋果、三星壟斷的智能手機(jī)市場(chǎng)格局，并日益在國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)中嶄露頭角。今天，在全球手機(jī)行業(yè)面臨增長(zhǎng)天花板之際，當(dāng)年那波做智能手機(jī)的人和企業(yè)，再度集體涌向了智能汽車行業(yè)，同行者不乏科技巨頭、家電巨頭、出行巨頭等。

    他們，盡管各懷絕技和路徑，但卻擁有一個(gè)相同的目標(biāo)：借助此輪智能汽車大發(fā)展的歷史機(jī)遇，打破傳統(tǒng)汽車過(guò)去上百年被少數(shù)國(guó)際寡頭壟斷的汽車行業(yè)格局，實(shí)現(xiàn)彎道超車。新一輪跨界智能汽車勢(shì)力突圍路徑有四：寄望通過(guò)智能汽車零部件突圍，改變百年來(lái)燃油車國(guó)際寡頭壟斷格局，實(shí)現(xiàn)彎道超車；爭(zhēng)做智能汽車界的“安卓”；希望復(fù)制“小米模式”，整合供應(yīng)鏈造車；積極布局出行、安全等后智能汽車市場(chǎng)。

    手機(jī)企業(yè)

    “Allin”為哪般？

    隨著近日昔日王者諾基亞公開(kāi)談造車計(jì)劃，手機(jī)企業(yè)正式開(kāi)啟了“Allin”智能汽車賽道模式。

    5月底，諾基亞透露其規(guī)劃了“ARENA2036”項(xiàng)目，在此之下，諾基亞與全球多家汽車制造商進(jìn)行合作，共同探討如何打造汽車制造未來(lái)研究工廠。在此之前，蘋果、華為、小米集團(tuán)、魅族、OPPO等已先后涉足智能汽車賽道。

    蘋果公司多次被傳造車，但截至目前，仍未有官方造車計(jì)劃出爐。據(jù)公開(kāi)信息，蘋果內(nèi)部造車計(jì)劃為“泰坦計(jì)劃”，自2015年便浮出水面，2020年最新重啟，這一計(jì)劃的終極目標(biāo)不只是研發(fā)自動(dòng)駕駛軟件，而是制造完整的電動(dòng)自動(dòng)駕駛汽車。

    今年4月上海車展上，華為因?yàn)?ldquo;車”出盡了風(fēng)頭，先是官宣和北汽發(fā)布純電轎車極狐阿爾法S華為HI版，該車首次搭載了華為全棧智能汽車解決方案，并公布首批合作企業(yè)還包括長(zhǎng)安汽車、廣汽集團(tuán)，后華為消費(fèi)者業(yè)務(wù)CEO余承東再吆喝“賣”車，行業(yè)、資本市場(chǎng)一度熱鬧非凡。

    同一時(shí)間段，小米集團(tuán)公告小米智能汽車業(yè)務(wù)正式立項(xiàng)，但小米創(chuàng)始人兼智能電動(dòng)汽車業(yè)務(wù)首席執(zhí)行官雷軍表示，小米首款汽車至少3年時(shí)間才能交付到消費(fèi)者手中，公司首期投資100億，十年100億美元。魅族則公開(kāi)官宣將與MINI推出聯(lián)名版賽車，并且新車最大的噱頭是將搭載魅族旗下的FlymeforCar車載系統(tǒng)。OPPO“造車”至今未明具體情況，卷入這一賽道只因公司被傳正在接洽智能汽車合作項(xiàng)目，但公司并未立項(xiàng)，公司對(duì)此暫無(wú)回應(yīng)。

    似乎智能汽車賽道上，主流的手機(jī)企業(yè)僅差三星、vivo了。但事實(shí)上，他們也已涉足智能汽車領(lǐng)域，CES2021上，三星展示了最新數(shù)字駕駛艙SamsungDigitalCockpit，vivo則已發(fā)布智能車載產(chǎn)品joviincar，并自2019年起攜手車廠、車聯(lián)網(wǎng)服務(wù)商、應(yīng)用開(kāi)發(fā)者共建車內(nèi)、外的開(kāi)放生態(tài)。

    “無(wú)論是否已官宣，全球主流手機(jī)品牌都已將智能汽車賽道作為公司未來(lái)發(fā)展的一個(gè)重要賽道之一在研究或快速推進(jìn)。”國(guó)內(nèi)某手機(jī)企業(yè)負(fù)責(zé)人安蒙（化名）告訴證券時(shí)報(bào)·e公司記者，“現(xiàn)在這波造車的人和企業(yè)，一大部分是當(dāng)年那波做智能手機(jī)的。”安蒙進(jìn)一步闡釋了手機(jī)企業(yè)幾乎“Allin”造車的原因。首先，經(jīng)過(guò)多年發(fā)展后，全球手機(jī)行業(yè)無(wú)論從技術(shù)還是銷量都面臨“天花板”，智能手機(jī)市場(chǎng)呈現(xiàn)需求疲軟跡象。而智能電動(dòng)汽車被公認(rèn)為是下一個(gè)十年最大的風(fēng)口，因此智能手機(jī)企業(yè)集體進(jìn)軍智能汽車領(lǐng)域，將其視為公司轉(zhuǎn)型求增長(zhǎng)的路徑之一；其次，智能汽車與智能手機(jī)商業(yè)模式類似，都可套用軟件+硬件+生態(tài)的發(fā)展路徑，且智能汽車將像手機(jī)一樣成為未來(lái)重要的場(chǎng)景入口，連接萬(wàn)物，從技術(shù)、生態(tài)到產(chǎn)品，智能手機(jī)企業(yè)都非常熟悉；再次，手機(jī)企業(yè)通過(guò)整合供應(yīng)鏈模式（也稱小米模式），成功在全球?qū)崿F(xiàn)了智能手機(jī)的突圍，寄望用這一經(jīng)驗(yàn)復(fù)制于智能汽車。此外，造車能夠創(chuàng)造更多想象空間，將助力部分已上市企業(yè)市值增長(zhǎng)及融資。

    自2016年，中國(guó)手機(jī)行業(yè)以5.22億部出貨量達(dá)到歷史最高峰，隨后便進(jìn)入了“跌跌不休”的下滑之路。Canalys統(tǒng)計(jì)，2020年全年，中國(guó)智能手機(jī)出貨量3.3億部，下降11%。另?yè)?jù)相關(guān)研究預(yù)測(cè)，2020-2025年是我國(guó)智能汽車發(fā)展的黃金時(shí)期，預(yù)計(jì)年均復(fù)合增長(zhǎng)率將超過(guò)30%，到2025年，智能汽車整體銷量將超過(guò)500萬(wàn)輛，市場(chǎng)規(guī)模數(shù)萬(wàn)億元。

    家電、互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)

    押寶意欲何為？

    智能汽車行業(yè)吸引著各路資金的紛涌。記者發(fā)現(xiàn)，不僅是傳統(tǒng)汽車行業(yè)，特斯拉、蔚來(lái)、理想、小鵬等造車新勢(shì)力，智能手機(jī)企業(yè)，更有一眾家電企業(yè)、互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)、科技制造企業(yè)等不斷進(jìn)軍智能汽車領(lǐng)域。

    5月31日，家電巨頭海爾集團(tuán)證實(shí)已進(jìn)軍智能汽車領(lǐng)域。海爾集團(tuán)已與吉利集團(tuán)簽訂戰(zhàn)略合作協(xié)議，雙方將在車聯(lián)網(wǎng)等方面實(shí)現(xiàn)合作，并正接洽進(jìn)行深入合作。據(jù)悉，吉利旗下智能汽車新品牌極氪在今年4月發(fā)布了首款量產(chǎn)車型ZEEKR極氪001，這款車將出現(xiàn)在海爾的零售門店內(nèi)。

    無(wú)獨(dú)有偶。5月18日，另一家電巨頭美的集團(tuán)宣布，子公司威靈汽車部件已實(shí)現(xiàn)了汽車核心部件的自主研發(fā)并量產(chǎn)。美的威靈汽車部件還稱其驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)、熱管理系統(tǒng)和輔助/自動(dòng)駕駛系統(tǒng)三大產(chǎn)品線全線投產(chǎn)，并正式發(fā)布了電機(jī)驅(qū)動(dòng)、熱管理系統(tǒng)和輔助/自動(dòng)駕駛系統(tǒng)等三大產(chǎn)品線的汽車零部件產(chǎn)品。

    威靈汽車部件公司總經(jīng)理陳金濤介紹，威靈已累計(jì)投入了1億美元。美的集團(tuán)董事長(zhǎng)兼總裁方洪波認(rèn)為新能源汽車部件行業(yè)前景廣闊，中長(zhǎng)期美的ToB業(yè)務(wù)規(guī)模將超2000億元。

    進(jìn)軍智能汽車賽道的家電企業(yè)不止于此，前不久，創(chuàng)維集團(tuán)剛剛宣布，將創(chuàng)維商標(biāo)轉(zhuǎn)讓給開(kāi)沃汽車，后續(xù)雙方將成立合資公司在智能家電IoT、智能座艙、線下零售、充電服務(wù)等開(kāi)展多方面合作，按照開(kāi)沃汽車董事長(zhǎng)黃宏生的計(jì)劃，開(kāi)沃汽車目標(biāo)是明年登陸科創(chuàng)板。

    更早之前，海信家電也曾公告，擬斥資約13億元人民幣控股日本三電控股株式會(huì)社，雙方將在新能源車空調(diào)壓縮機(jī)和整車熱管理方向發(fā)力。在智能座艙領(lǐng)域，海信正與國(guó)內(nèi)主機(jī)廠進(jìn)行屏顯系統(tǒng)的項(xiàng)目化合作，同時(shí)也在信息娛樂(lè)系統(tǒng)領(lǐng)域進(jìn)行布局。

    家電企業(yè)僅僅是進(jìn)軍智能汽車領(lǐng)域的冰山一角。百度、谷歌、富士康、360集團(tuán)等科技巨頭均已明確涉足智能汽車賽道。近日，百度與吉利汽車合資成立的集度汽車宣布，集度汽車首款車將于2022年北京車展時(shí)亮相，360集團(tuán)宣布會(huì)與哪吒汽車合作參與造車，富士康則在智能汽車領(lǐng)域動(dòng)作頻頻，如聯(lián)手吉利、投資拜騰、計(jì)劃收購(gòu)半導(dǎo)體芯片工廠、與Fisker合作制造電動(dòng)汽車、與Stellantis成立合資公司等。此外，出行平臺(tái)領(lǐng)域，滴滴出行、貨拉拉都相繼布局了造車計(jì)劃，順豐則將賣車；地產(chǎn)領(lǐng)域，恒大集團(tuán)、寶能集團(tuán)等也都相繼進(jìn)入汽車圈。

    對(duì)于跨界初衷，360集團(tuán)創(chuàng)始人、董事長(zhǎng)周鴻祎說(shuō)，現(xiàn)在是智能汽車行業(yè)的大變革，是第四次工業(yè)革命，是中國(guó)制造與中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)共同定義汽車行業(yè)規(guī)則的機(jī)會(huì)，是將云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、AI賦能中國(guó)制造，改變中國(guó)汽車市場(chǎng)，甚至挑戰(zhàn)全球汽車市場(chǎng)的契機(jī)，更是中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)不能錯(cuò)過(guò)的下半場(chǎng)。“智能汽車的版圖里，贏家還沒(méi)有出現(xiàn)。”周鴻祎表示，要讓高端汽車不再是少數(shù)人的玩物，就像手機(jī)行業(yè)一樣，通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)科技的賦能，不斷平衡高端產(chǎn)品與低端產(chǎn)品的體驗(yàn)差距，讓更多消費(fèi)者能夠花更少的錢，擁有更好的駕駛體驗(yàn)、服務(wù)體驗(yàn)。

    “汽車行業(yè)已經(jīng)到了急劇變化的時(shí)點(diǎn)。”美的集團(tuán)機(jī)電事業(yè)群總裁伏擁軍說(shuō)，“美的擁有強(qiáng)大的正向自主研發(fā)能力，希望成為汽車行業(yè)開(kāi)發(fā)反應(yīng)速度最快的供應(yīng)商。”據(jù)了解，在過(guò)去的100年里，汽車行業(yè)少有新車企帶來(lái)重大突破，直到特斯拉的出現(xiàn)，才給嘗試進(jìn)軍汽車行業(yè)的科技公司注入了一劑強(qiáng)心針，掀起了電動(dòng)智能車的熱潮。2020年，特斯拉國(guó)產(chǎn)Model3一年銷量13.7萬(wàn)輛，屠榜新能源車市場(chǎng)，市值也超過(guò)5000億美元，一躍成為全球第二大汽車廠家。

    證券時(shí)報(bào)·e公司記者梳理發(fā)現(xiàn)，A股市場(chǎng)上，也已聚集了大批智能汽車玩家。例如，濰柴動(dòng)力旗下清智科技致力于成為國(guó)際一流的商用車智能網(wǎng)聯(lián)系統(tǒng)供應(yīng)商，目前公司正在加快智能網(wǎng)聯(lián)相關(guān)技術(shù)突破和產(chǎn)品應(yīng)用。再如，江鈴汽車與華為在智能網(wǎng)聯(lián)、智能駕駛、智能座艙、電器架構(gòu)方面全面深入交流合作，共同打造全數(shù)字化的生態(tài)體驗(yàn)。另外，綠盟科技積極布局車聯(lián)網(wǎng)新賽道，公司參與車聯(lián)網(wǎng)安全評(píng)估與實(shí)車檢測(cè)評(píng)估、車聯(lián)網(wǎng)安全標(biāo)準(zhǔn)/白皮書編制工作，在產(chǎn)品方面，公司在車聯(lián)網(wǎng)相關(guān)平臺(tái)及探針產(chǎn)品均有研發(fā)投入和布局。此外，雷科防務(wù)面向智能駕駛領(lǐng)域的車載毫米波雷達(dá)測(cè)試儀與華為等企業(yè)有合作。

    野蠻生長(zhǎng)背后

    現(xiàn)四大突圍路徑

    “現(xiàn)在就是智能汽車野蠻生長(zhǎng)的時(shí)代，跨界的要么PPT的、貼牌的，大部分都沒(méi)出現(xiàn)重大實(shí)質(zhì)性進(jìn)展，華為、百度相對(duì)前沿一點(diǎn)。”近日，一位手機(jī)業(yè)人士如此向證券時(shí)報(bào)·e公司記者形容當(dāng)下的智能汽車行業(yè)。該人士表示，每個(gè)新行業(yè)前期都是大規(guī)模涌入野蠻生長(zhǎng)，之后是洗牌，出了重大社會(huì)事件政府介入出臺(tái)規(guī)定，規(guī)范化發(fā)展，再競(jìng)爭(zhēng)洗一輪牌。

    有意思的是，記者發(fā)現(xiàn)，當(dāng)下這波跨界智能汽車潮流正呈現(xiàn)四大發(fā)展路徑。

    第一，寄望通過(guò)智能汽車零部件突圍，改變百年來(lái)燃油車國(guó)際寡頭壟斷格局，實(shí)現(xiàn)彎道超車。

    目前，已官宣將發(fā)力智能汽車零部件領(lǐng)域的有華為、富士康、美的、海信等。華為多次聲明不造整車，而是定位給車廠提供智能化部件和解決方案，即整車廠的一級(jí)供應(yīng)商，對(duì)標(biāo)博世、大陸、電裝等國(guó)際Tier1（車廠一級(jí)供應(yīng)商）。按照富士康母公司鴻海集團(tuán)董事長(zhǎng)劉揚(yáng)偉的規(guī)劃，富士康未來(lái)不會(huì)生產(chǎn)整車，也不會(huì)打造自己的電動(dòng)汽車品牌，但將在2025年-2027年間為全球10%的電動(dòng)汽車供應(yīng)零部件或提供服務(wù)，電動(dòng)汽車業(yè)務(wù)未來(lái)要達(dá)到10%的毛利率。美的威靈汽車部件公司定位于主要研發(fā)生產(chǎn)智能汽車相關(guān)零部件，而海信將以車路協(xié)同及車身感知核心零部件為切入口，同時(shí)依托新型顯示技術(shù)跨界布局座艙電子領(lǐng)域。

    巨頭跨界發(fā)力零部件的邏輯不難理解。據(jù)了解，目前整車三電系統(tǒng)的電控、電機(jī)均是來(lái)自于全球知名汽車零部件供應(yīng)商并非是本土供應(yīng)商。本土部件供應(yīng)商競(jìng)爭(zhēng)力不足，優(yōu)質(zhì)部件供應(yīng)商相對(duì)稀缺卻是當(dāng)下國(guó)內(nèi)汽車企業(yè)尤其是新能源車企不能言說(shuō)的“卡脖子”隱痛，而電機(jī)電控是新能源汽車的關(guān)鍵，因此發(fā)力零部件可令中國(guó)企業(yè)搶占全球智能汽車零部件市場(chǎng)，并同步解決“卡脖子”隱痛。

    第二，爭(zhēng)做智能汽車界的“安卓”。目前來(lái)看，百度、華為、蘋果、騰訊、比亞迪、富士康、吉利、上汽集團(tuán)等都有意做未來(lái)智能汽車時(shí)代的“安卓”。華為在做一個(gè)智能駕駛汽車領(lǐng)域的“安卓”生態(tài)——MDC生態(tài)，這被華為定位為公司突圍智能汽車領(lǐng)域的另一路徑。百度公開(kāi)表示自己的Apollo平臺(tái)就是“自動(dòng)駕駛的Android”，劉揚(yáng)偉曾揚(yáng)言，“特斯拉是電動(dòng)汽車中的iPhone，而富士康希望成為電動(dòng)汽車領(lǐng)域的安卓。”另外，比亞迪曾發(fā)布比亞迪D++開(kāi)放生態(tài)，該生態(tài)計(jì)劃為所有開(kāi)發(fā)者提供開(kāi)放的接口、車輛數(shù)據(jù)和控制權(quán)限。在華為看來(lái)，公司做汽車界“安卓”主要因光做零部件不能覆蓋所有車廠和車型，但做生態(tài)則可以覆蓋更廣，連接產(chǎn)業(yè)鏈上下游。

    產(chǎn)經(jīng)觀察家、釘科技創(chuàng)始人丁少將接受證券時(shí)報(bào)·e公司記者采訪時(shí)表示，美的、海信、華為等企業(yè)以部件、軟硬件方案商的身份介入智能汽車市場(chǎng)，一方面可以規(guī)避直接制造整車帶來(lái)的不確定性經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，另一方面可以基于這些企業(yè)此前的業(yè)務(wù)基礎(chǔ)，穩(wěn)定分享智能汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展紅利，不過(guò)一個(gè)行業(yè)內(nèi)“安卓”一般僅有少數(shù)幾個(gè)，如手機(jī)界的“安卓”與蘋果IOS。

    第三，希望復(fù)制“小米模式”，整合供應(yīng)鏈造車。這類企業(yè)以小米集團(tuán)等手機(jī)企業(yè)居多，因?yàn)樗麄円哉瞎?yīng)鏈模式在智能手機(jī)領(lǐng)域曾取得了成功。

    深圳一位手機(jī)行業(yè)人士告訴記者，隨著電動(dòng)車的興起，汽車供應(yīng)鏈也出現(xiàn)翻天覆地的巨大變化。汽車產(chǎn)業(yè)沒(méi)有發(fā)動(dòng)機(jī)的束縛后，各種電動(dòng)車的核心技術(shù)也同樣分散在各個(gè)新興的電子產(chǎn)業(yè)手中，這才是電動(dòng)車門檻大幅下降的真正原因。在電動(dòng)車的世界里，任何人可以像制造手機(jī)一樣，通過(guò)向供應(yīng)鏈采購(gòu)各種零件和技術(shù)，組裝自己想要的電動(dòng)車。

    此外，“小米模式”另一特點(diǎn)為硬件利潤(rùn)低，軟件賺錢。手機(jī)中國(guó)聯(lián)盟秘書長(zhǎng)王艷輝曾表示：智能汽車是智能手機(jī)的延伸，商業(yè)模式也類似智能手機(jī)，可通過(guò)軟件服務(wù)持續(xù)收費(fèi)。

    第四，緊抓后智能汽車發(fā)展機(jī)遇。出行端是未來(lái)智能汽車發(fā)展的重要一環(huán)，如車聯(lián)網(wǎng)、智能汽車安全等，目前騰訊、360、海爾集團(tuán)、海信等在發(fā)力這一領(lǐng)域。

    “未來(lái)滿大街的智能汽車都需要聯(lián)網(wǎng)，這就存在網(wǎng)絡(luò)安全隱患，對(duì)專注安全的360來(lái)說(shuō)，無(wú)疑是個(gè)巨大的機(jī)會(huì)和挑戰(zhàn)，360未來(lái)會(huì)和更多車企合作，保障更多車企的車聯(lián)網(wǎng)安全。”周鴻祎說(shuō)。

    北京特億陽(yáng)光新能源總裁祁海珅接受證券時(shí)報(bào)·e公司記者采訪時(shí)表示，當(dāng)前智能汽車行業(yè)入局者較多，賽道有點(diǎn)擁擠，2C端的智能汽車品牌汽車競(jìng)爭(zhēng)會(huì)異常激烈甚至殘酷，而2B端的產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈協(xié)作則值得期待，因?yàn)槠嚺涮琢悴考莿傂猿杀?，沒(méi)有一家供應(yīng)商會(huì)賠錢供貨。而當(dāng)跨界造車、賣車不再是零和游戲，而是“正和+多贏”的時(shí)候，智能操作系統(tǒng)作為智能汽車的核心大腦，也會(huì)成為各大廠商的重要競(jìng)爭(zhēng)環(huán)節(jié)。