郭樹(shù)清：堅(jiān)決防止結(jié)構(gòu)復(fù)雜產(chǎn)品死灰復(fù)燃

    ■本報(bào)記者 劉琪

    6月13日，銀保監(jiān)會(huì)主席郭樹(shù)清在第十一屆陸家嘴論壇上表示，當(dāng)前，中國(guó)金融體系穩(wěn)健運(yùn)行，為全面深化改革，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展提供了堅(jiān)強(qiáng)保障。

    他表示，按照國(guó)務(wù)院金融委的統(tǒng)一部署，金融系統(tǒng)正在貫徹落實(shí)新發(fā)展理念，大力推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，持續(xù)優(yōu)化機(jī)構(gòu)體系、市場(chǎng)體系、產(chǎn)品體系，努力為實(shí)體經(jīng)濟(jì)和人民生活提供更加優(yōu)質(zhì)高效的金融服務(wù)。

    郭樹(shù)清表示，在此過(guò)程中，有幾點(diǎn)需要特別強(qiáng)調(diào)：

    第一，必須繼續(xù)牢固樹(shù)立以客戶為中心的經(jīng)營(yíng)理念。今天，借助互聯(lián)網(wǎng)、人工智能、大數(shù)據(jù)等信息科技，中國(guó)的金融機(jī)構(gòu)技術(shù)能力不斷發(fā)生革命性的變革，產(chǎn)品開(kāi)發(fā)速度日益接近國(guó)際先進(jìn)同行，但是真正要做好金融服務(wù)、建成世界金融中心，最要緊的始終在于把客戶的利益和關(guān)切放在第一位。

    第二，應(yīng)當(dāng)著力發(fā)展更多專業(yè)化個(gè)性化金融機(jī)構(gòu)。在新的金融科技形勢(shì)下，行業(yè)形態(tài)、盈利模式和企業(yè)結(jié)構(gòu)都不可能簡(jiǎn)單重復(fù)其他國(guó)家的發(fā)展路徑，需要同時(shí)在數(shù)量和質(zhì)量上提高金融機(jī)構(gòu)的水平。要扶持服務(wù)社區(qū)、服務(wù)小微企業(yè)的中小型機(jī)構(gòu)，鼓勵(lì)發(fā)揚(yáng)“掃街查數(shù)”和“走村串戶”精神；要扶持專業(yè)專注的金融企業(yè)，鼓勵(lì)形成具有與自己主營(yíng)業(yè)務(wù)相適應(yīng)的有特色的公司文化；要扶持能夠把線下業(yè)務(wù)與線上業(yè)務(wù)緊密結(jié)合起來(lái)，創(chuàng)造出傳統(tǒng)與現(xiàn)代融合的獨(dú)具特色的各類金融機(jī)構(gòu)。

    郭樹(shù)清表示，歡迎境外金融機(jī)構(gòu)參與進(jìn)來(lái)，我們將進(jìn)一步擴(kuò)大銀行、保險(xiǎn)、證券、信托的開(kāi)放，尤其歡迎有經(jīng)驗(yàn)的資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)與中國(guó)同行一道，募集人民幣資金投入到人民幣證券市場(chǎng)。

    第三，融資市場(chǎng)體系要更好地適應(yīng)企業(yè)生命周期。郭樹(shù)清指出，企業(yè)過(guò)度依賴銀行，與企業(yè)的生命周期和生產(chǎn)周期不能很好匹配，既容易造成大中型企業(yè)過(guò)度擠占信貸資源，又使小微企業(yè)和創(chuàng)新型企業(yè)缺少必要的孵化資金支持。金融管理部門(mén)和行業(yè)企業(yè)形成高度共識(shí)，一定要齊心協(xié)力，大力發(fā)展資本市場(chǎng)，徹底改變直接融資與間接融資一條腿短、一條腿長(zhǎng)的不平衡格局。

    第四，建立完善有中國(guó)特色的公司治理結(jié)構(gòu)。郭樹(shù)清談道，公司治理不健全一直是我們的內(nèi)在隱患，某些機(jī)構(gòu)大股東操縱和另一些機(jī)構(gòu)內(nèi)部人控制造成巨大損失。由于絕大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)，具有較強(qiáng)的公眾利益相關(guān)屬性，所以應(yīng)當(dāng)更加重視公司治理結(jié)構(gòu)。建立現(xiàn)代企業(yè)制度和加強(qiáng)黨的領(lǐng)導(dǎo)必須一以貫之，形成各公司治理機(jī)構(gòu)積極配合、相互制約的機(jī)制。要落實(shí)杭州峰會(huì)宣言，將20國(guó)集團(tuán)與經(jīng)合組織達(dá)成的公司治理共識(shí)率先在金融業(yè)得到落實(shí)。

    第五，讓違法違規(guī)者及時(shí)受到足夠嚴(yán)厲的懲處。郭樹(shù)清談道，違紀(jì)違規(guī)違法成本太低，只能助長(zhǎng)踐踏法律的行為持續(xù)蔓延。對(duì)此，監(jiān)管者必須敢于斗爭(zhēng)、嚴(yán)格執(zhí)法，堅(jiān)決捍衛(wèi)法律法規(guī)的尊嚴(yán)。

    第六，應(yīng)當(dāng)下決心改變金融資產(chǎn)的分布結(jié)構(gòu)。郭樹(shù)清表示，要大力發(fā)展公募、私募、保險(xiǎn)、信托、理財(cái)?shù)雀黝悪C(jī)構(gòu)投資者，一方面可以改變散戶為主的投資者結(jié)構(gòu)，培育長(zhǎng)期投資、價(jià)值投資市場(chǎng)氛圍，另一方面能提高市場(chǎng)穩(wěn)定資金比例和投資轉(zhuǎn)換效率。在養(yǎng)老金方面也可借鑒其他國(guó)家經(jīng)驗(yàn)，構(gòu)建基礎(chǔ)社保、企業(yè)年金和商業(yè)保險(xiǎn)三大支柱，努力爭(zhēng)取養(yǎng)老基金在資本市場(chǎng)中占比達(dá)到世界平均水平。

    第七，堅(jiān)決防止結(jié)構(gòu)復(fù)雜產(chǎn)品死灰復(fù)燃。郭樹(shù)清指出，中國(guó)是世界上新增資本投入最多的經(jīng)濟(jì)體，但是提高資金使用效率的任務(wù)十分艱巨。關(guān)鍵要解決好“脫實(shí)向虛”問(wèn)題，持續(xù)清理金融體系內(nèi)部的資金空轉(zhuǎn)。兩年多來(lái)，我們堅(jiān)定不移整治市場(chǎng)亂象，拆解影子銀行，凈減少13.74萬(wàn)億元高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，也由此縮短了融資鏈條，降低了融資成本。目前國(guó)際上正在出現(xiàn)放松監(jiān)管、使影子銀行回潮的趨勢(shì)，需要引起我們的高度警惕。中國(guó)金融的脫實(shí)向虛、層層嵌套問(wèn)題，曾經(jīng)屬于世界上最嚴(yán)重的情形，絕不能任其重演。

    第八，必須正視一些地方房地產(chǎn)金融化問(wèn)題。郭樹(shù)清表示，房地產(chǎn)業(yè)過(guò)度融資，不僅擠占其他產(chǎn)業(yè)信貸資源，也容易助長(zhǎng)房地產(chǎn)的投資投機(jī)行為，使其泡沫化問(wèn)題更趨嚴(yán)重。凡是過(guò)度依賴房地產(chǎn)實(shí)現(xiàn)和維持經(jīng)濟(jì)繁榮的國(guó)家，最終都要付出沉重代價(jià)；凡是靠盲目投資投機(jī)房地產(chǎn)來(lái)理財(cái)?shù)木用窈推髽I(yè)，最終都會(huì)發(fā)現(xiàn)其實(shí)很不劃算。

    郭樹(shù)清表示，相信通過(guò)深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革擴(kuò)大國(guó)內(nèi)有效需求，一定會(huì)抵消來(lái)自各方面不利因素的影響，中國(guó)經(jīng)濟(jì)和金融必將持續(xù)健康穩(wěn)定前行。