騰訊阿里逐鹿基金投顧 雙巨頭入場加速行業(yè)變革

    8月12日起，騰訊理財通將陸續(xù)向用戶開放“一起投”投顧服務(wù)。

    騰訊旗下基金銷售公司騰安基金今日開始在騰訊理財通開放投顧服務(wù)線上預(yù)約功能，正式進(jìn)軍基金投顧市場。這是今年支付寶上線“幫你投”投顧服務(wù)以來，又一家互聯(lián)網(wǎng)巨頭正式涉水基金投顧服務(wù)。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，隨著騰訊、阿里兩大巨頭入場，其帶來的巨大流量將給基金投顧服務(wù)市場帶來廣闊的想象空間，不過市場競爭也將隨之加劇。

    2019年10月基金投顧試點以來，已有3批共計18家基金投顧業(yè)務(wù)試點機(jī)構(gòu)獲得證監(jiān)會頒發(fā)的“準(zhǔn)入證”。截至發(fā)稿，螞蟻基金、騰安基金等第三方基金銷售機(jī)構(gòu)，以及南方基金、華夏基金等公募基金公司已“持牌”上線基金投資顧問服務(wù)。

    據(jù)悉，作為買方投顧，騰訊理財通“一起投”除了每年正常收取的投資顧問服務(wù)費以外，免收所有基金申購費，且不向用戶收取調(diào)倉費用。投顧服務(wù)費每日按單日持有資產(chǎn)來計算，每季度第一個交易日或贖回時收取。

    和其他投顧服務(wù)有所不同的，是騰訊“一起投”的主理人概念。與有基金投顧試點資質(zhì)的基金公司合作，進(jìn)而打造合適的投顧策略組合是“一起投”給出的解決方案。目前，“一起投”上架了權(quán)益投資和穩(wěn)健投資兩個策略，分別與中歐基金、南方基金合作，投顧費率為每年0.75%與每年0.5%。

    對于主理人概念，騰訊金融科技副總裁張越介紹說：“以權(quán)益策略為例，我們會基于對策略的要求、風(fēng)險控制的程度，以及追求的收益水平等，與中歐基金建立相關(guān)協(xié)議，然后由其負(fù)責(zé)甄選、組合、管理這些標(biāo)的基金。中歐基金除了自身擁有諸多優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品外，對全市場產(chǎn)品也有深刻認(rèn)識。之所以挑他們?yōu)橹骼砣?，就是因為看好其投研團(tuán)隊。”

    格上財富高級研究員張婷認(rèn)為，騰安基金背靠騰訊，擁有巨大的流量及數(shù)據(jù)優(yōu)勢，這是開展智能投顧業(yè)務(wù)很重要的支撐，如果再匹配專業(yè)的投資研究能力及資產(chǎn)配置能力，未來可能成為投顧領(lǐng)域的又一強(qiáng)者。

    互聯(lián)網(wǎng)巨頭爭搶投顧服務(wù)蛋糕具有先天流量優(yōu)勢。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，阿里系、騰訊系的先后入場，或令買方投顧思維更加深入人心，不過，基金投顧的競爭也將升級。

    基金業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)顯示，截至二季度末，今年以來存量基金數(shù)量已達(dá)7197只，較去年末增加653只，爆款基金更是層出不窮。不過，基金業(yè)績分化也長期存在，Choice數(shù)據(jù)顯示，股票型、偏股混合型基金近一年來首尾業(yè)績差接近160%，從偌大的基金池中選基、換基，可謂“亂花漸欲迷人眼”。

    站在買方角度的投資顧問業(yè)務(wù)，無疑為基民擇基提供了一個更省心的選擇。螞蟻金服與先鋒領(lǐng)航攜手打造的智能投顧服務(wù)“幫你投”自今年4月上線以來，截至二季度末，已借助超6億的支付寶理財人口基數(shù)實現(xiàn)了快速發(fā)展。近期，該投顧服務(wù)還登上支付寶理財平臺首頁，并宣布服務(wù)升級，可實現(xiàn)千人千面調(diào)倉。

    支付寶提供的數(shù)據(jù)顯示，截至二季度末，“幫你投”用戶相比普通基金持有用戶的交易頻次下降了四成多，顯示在專業(yè)投顧服務(wù)介入的情況下，用戶長期持有基金的意愿提升。

    除了螞蟻金服和騰安基金，作為同為第二批獲得投顧試點資格的第三方基金銷售機(jī)構(gòu)，盈米基金的投顧試點服務(wù)也有望在今年上線。盈米基金方面表示，該公司的投顧試點建立在此前4年多實踐的基礎(chǔ)上，目前為投顧試點準(zhǔn)備的系統(tǒng)平臺也正在上線準(zhǔn)備中。

    張婷認(rèn)為，投顧業(yè)務(wù)現(xiàn)在還處于初期摸索階段，未來發(fā)展前景廣闊，競爭格局大概率會體現(xiàn)在幾個流量巨頭之間，以及擁有專業(yè)投顧能力的機(jī)構(gòu)之間。