元利科技首發(fā)上市募資擴產能 精細化工添新軍 A股“山東板塊”再擴容

    ■本報記者/趙彬彬 見習記者/王僖

    6月20日，山東元利科技股份有限公司（以下簡稱“元利科技”）正式在上海證券交易所敲鐘上市，A股精細化工領域再添新軍，這也意味著，A股“山東板塊”實現(xiàn)再度擴容。

    元利科技首次公開發(fā)行新股2276萬股，發(fā)行后總股本9104萬股，首發(fā)價54.96元/股，公司的股票代碼為：“603217”。元利科技向《證券日報》記者表示，公司將借著上市的契機，重點突破公司主要產品的產能瓶頸，并通過產品結構的優(yōu)化，提升公司的行業(yè)地位和核心競爭力。

    全球領先的

    混合二元酸二甲酯生產商

    元利科技成立于2003年2月份，16年來，公司一直專注從事精細化學品研發(fā)、生產和經營，創(chuàng)建了具有自身核心競爭優(yōu)勢的一體化綠色精細化學產品產業(yè)鏈，其主要產品混合二元酸二甲酯產能全球領先，脂肪醇、DCP產能國內領先。

    2016年至2018年，元利科技分別實現(xiàn)營業(yè)收入9.32億元、12.48億元和13.67億元；實現(xiàn)歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為1.57億元、1.85億元和2.42億元；2016年至2018年期間綜合毛利率分別為30.60%、35.53%和34.14%，產品盈利能力較高。另外，今年一季度，公司實現(xiàn)營業(yè)收入3.07億元，實現(xiàn)扣除非經常損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤為4277.10萬元。

    作為一家精細化工品專業(yè)提供商，元利科技持續(xù)探索，不斷豐富商品和應用領域，從中低端邁向高端，如今在環(huán)保溶劑、二元醇新材料、新型環(huán)保增塑劑三大領域取得較為突出的優(yōu)勢。其中，作為全球最大的混合二元酸二甲酯生產商，公司該系列產品目前最大的下游市場是涂料領域，廣泛用于汽車涂料、彩色鋼板涂料、罐頭涂料、漆包線和家電涂料、家具木器涂料等產品。

    憑借系列化的產品、優(yōu)秀的產品質量、穩(wěn)定的供應和較高的性價比，元利科技已與全球化工行業(yè)百強企業(yè)中的眾多企業(yè)建立了長期穩(wěn)定的業(yè)務合作關系。

    申萬宏源分析師馬曉天分析稱，受新興產業(yè)發(fā)展迅速影響，下游企業(yè)需求旺盛，元利科技近年來毛利率呈現(xiàn)穩(wěn)步增長的趨勢。而由于公司積累形成了技術領先優(yōu)勢，并建立了安全生產及健康保護體系，隨著國家環(huán)保要求的逐步提高，像元利科技這樣生產技術成熟、環(huán)保設施完備的企業(yè)優(yōu)勢將日益明顯。

    募資提升產能

    突破發(fā)展瓶頸

    6月20日，元利科技上市當天即封漲停，漲幅達44%，報收79.14元/股。業(yè)內人士表示，作為化工大省山東的又一家優(yōu)質化工上市公司、山東省“專精特新”中小企業(yè)，元利科技的產品技術門檻很高，其投資價值仍待投資者進一步挖掘。

    本次元利科技在上交所發(fā)行2276萬股，共募集資金約12.5億元，扣除發(fā)行費用后，將按輕重緩急順序投資于“4萬噸/年環(huán)保溶劑（MDBE）項目”、“3萬噸/年脂肪醇項目”、“2萬噸/年成膜助劑項目”、“研發(fā)中心建設項目”以及“補充流動資金”。

    其中，“4萬噸/年環(huán)保溶劑（MDBE）項目”、“3萬噸/年脂肪醇項目”是公司現(xiàn)有主要產品的產能擴展項目。元利科技相關負責人介紹，“4萬噸/年環(huán)保溶劑（MDBE）項目”建成達產后，公司混合二元酸二甲酯系列成品產能將增至10萬噸/年，可進一步擴大公司規(guī)模優(yōu)勢，提升公司整體競爭實力。而“3萬噸/年脂肪醇項目”建成達產后，將提升公司在全球HDO生產領域的排名。“2萬噸/年成膜助劑項目”則可通過產品結構的優(yōu)化，提升公司產品整體技術含量。

    目前，元利科技已建成濰坊、重慶兩大研發(fā)和生產基地，在多地也開設了子公司。值得注意的是，本次公司上市三個主力募投項目都位于重慶市涪陵區(qū)白濤化工園區(qū)內，將由公司的全資子公司重慶元利作為投資主體實施。

    元利科技一位負責人對《證券日報》記者表示，之所以選址重慶，一方面因為毗鄰上游行業(yè)原材料生產基地，既可降低運輸成本又有利于項目正常穩(wěn)定生產，另一方面重慶獨特的區(qū)位優(yōu)勢，不僅可快速滿足華南、華東區(qū)域客戶的采購需求，更可通過鐵路沿“一帶一路”經濟帶核心區(qū)向中亞、歐洲運輸。

    公司方面表示，借助本次公開發(fā)行股票并上市的契機，一方面可順應精細化工行業(yè)發(fā)展趨勢，重點解決公司原有產業(yè)化規(guī)模不足、產能限制等瓶頸問題，另一方面也會著眼未來，將公司建設成一個管理規(guī)范、品質優(yōu)秀、技術先進、市場廣泛的國家級高新技術企業(yè)。