應將小微金融服務變成金融業(yè)的主動之舉

    日前，銀保監(jiān)會辦公廳下發(fā)了《2021年進一步推動小微企業(yè)金融服務高質量發(fā)展的通知》（下稱《通知》），要求金融機構強化普惠金融服務、增加小微企業(yè)和個體工商戶活力的決策部署。為防信貸資金跑偏，銀保監(jiān)會還在《通知》中給小微金融服務提出了21項要求，其中最引人注目的是銀保監(jiān)會要求從2021年起，在普惠型小微企業(yè)貸款的“兩增”監(jiān)管考核口徑中，剔除票據(jù)貼現(xiàn)和轉貼現(xiàn)業(yè)務相關數(shù)據(jù)。筆者認為，這一政策的出臺，將有利于促進金融機構做實普惠金融業(yè)務，為小微企業(yè)提供更多有效信貸投放。不過，金融機構更應當深刻領悟管理層的用心，將小微金融服務轉變?yōu)榻鹑跇I(yè)的主動之舉。

    近年來，金融支持小微企業(yè)的任務不斷加碼，2019年政府工作報告要求國有大型商業(yè)銀行普惠小微企業(yè)貸款要增長30%以上，2020年增速任務提高到40%，2021年則在2020年基礎上再增長30%。值得一提的是，在今年銀保監(jiān)會的口徑中，明確以上任務對應的執(zhí)行者為工農中建交五家國有大行。

    管理層之所以如此重視，是因為小微企業(yè)的確是產業(yè)鏈大動脈的“毛細血管”。數(shù)據(jù)顯示，小微企業(yè)和個體工商戶的數(shù)量占我國企業(yè)數(shù)量的90%以上，它們雇傭了80%以上的就業(yè)人口，實現(xiàn)了一半以上的國民產值，關乎幾億人的就業(yè)和家庭生活。從實際執(zhí)行情況看，五家國有大行都超額完成了任務。同時，中小型銀行在服務小微企業(yè)方面也積極發(fā)揮自身貼近社區(qū)、貼近企業(yè)，更容易收集和運用市場主體軟信息等優(yōu)勢。比如興業(yè)銀行2020年普惠型小微企業(yè)貸款增長61.25%，是股份制銀行中的“排頭兵”。

    當然，如果金融機構支持小微企業(yè)所取得的成就只是為了完成任務的被動之舉，那也與管理層的要求相悖。因為，金融機構在被動無奈之下所做的業(yè)務，稍不留神就有可能會跑偏。前些年，普惠型小微企業(yè)貸款業(yè)務并不受金融機構歡迎，銀行既不愿意擴大小微企業(yè)信用貸款，又不愿意持續(xù)增加小微企業(yè)首貸戶。造成小微企業(yè)貸款難的原因無非是小微企業(yè)缺信息、缺抵押、缺擔保、缺征信、缺渠道、風險大、收益低，這與那些利潤高、依靠同業(yè)負債拉動資產高速虛假擴張的高杠桿業(yè)務相比，小微企業(yè)貸款的確短期之內收益過低，不具有吸引力。但是從戰(zhàn)略視角看，銀行與企業(yè)是休戚相關、患難與共的命運共同體，企業(yè)面臨困境，銀行的日子也不會好過。如果銀行等金融機構一味依靠異地展業(yè)、表內業(yè)務表外化、貸款業(yè)務投資化，造成資金層層嵌套和空轉，最終吃虧的還是金融機構自己。

    銀保監(jiān)會在普惠型小微企業(yè)貸款的“兩增”監(jiān)管考核口徑中，剔除票據(jù)貼現(xiàn)和轉貼現(xiàn)業(yè)務相關數(shù)據(jù)，無疑將更有利于促進金融機構的實質普惠。因為，出于對風險的考慮，有的金融機構靠打價格戰(zhàn)拼搶優(yōu)質普惠客戶，通過低風險銀行承兌匯票貼現(xiàn)完成普惠指標。由于票據(jù)貼現(xiàn)和轉貼現(xiàn)業(yè)務的交易對手基本上都是金融機構，難以有效界定出金融機構是否有效滿足了小微企業(yè)的融資需求。因此，從普惠型小微企業(yè)貸款“兩增”監(jiān)管考核口徑中剔除票據(jù)貼現(xiàn)和轉貼現(xiàn)業(yè)務，將促使銀行信貸業(yè)務回歸本源，一方面可以降低部分金融機構為了完成指標一味做大票據(jù)業(yè)務規(guī)模的動力，引導金融機構“下沉”普惠金融，不斷加大拓展力度，落實普惠社會責任；另一方面也有助于化解票據(jù)市場的價格扭曲現(xiàn)象，減少金融機構的套利行為，同時也與央行的考核口徑保持基本一致。

    在“十四五”時期，要將小微企業(yè)金融服務變成金融業(yè)的主動之舉，還需要在多個方面發(fā)力。一是銀行要圍繞首貸難的痛點，加大普惠金融服務創(chuàng)新。特別是在提升產業(yè)鏈供應鏈現(xiàn)代化水平的今天，要大力發(fā)展供應鏈金融，尤其要加快線上供應鏈金融業(yè)務的發(fā)展，將供應鏈中的商流、物流、資金流、信息流在線化，將銀行授信活動內嵌于小微企業(yè)產、供、銷的各環(huán)節(jié)，實時掌握供應鏈上的小微企業(yè)經(jīng)營情況從而控制信貸風險。

    二是加強金融科技在普惠金融領域的應用，探索基于信用的授信新模式。通過科技手段降低普惠金融業(yè)務的信息不對稱問題。例如，可將小微企業(yè)在網(wǎng)絡平臺上的現(xiàn)金流、信用記錄、交易情況等信息作為評估其信用狀況的基礎，完善基于信用的授信新模式。

    三是完善績效考核評價，形成想貸、愿貸的長效機制。由于小微企業(yè)體量普遍較小，風險控制體系相對脆弱，銀行基層業(yè)務人員存在不敢做、不會做、不愿做、怕不良、怕問責的心理，未來還需要改進貸款盡職免責內部認定標準和流程，如無明顯證據(jù)表明失職的均認定為盡職。

    四是銀行應在“金三角”金融服務中扮演重要角色。所謂“金三角”金融服務就是指銀行無還本續(xù)貸、政府應急轉貸周轉資金和中小微企業(yè)融資風險補償資金這三項業(yè)務。這三項業(yè)務之間存在著密切的聯(lián)系而且三位一體，目標一致。建議地方政府能夠與銀行、企業(yè)結成命運共同體，發(fā)揮“金三角”金融服務“組合拳”效應，這將對提高銀行信貸的廣度和深度都大有裨益。

    （作者系中國人民銀行鄭州培訓學院教授，銀行業(yè)研究與診斷中心主任）