北京證監(jiān)局局長賈文勤：打造上市公司高質(zhì)量發(fā)展首善之區(qū)

    本報記者 朱寶琛

    總數(shù)424家，占全市場的9.05%；總股本達到2.96萬億股，占全市場的37.34%；總市值達到18.90萬億元，占全市場的19.70%。這是截至2021年年底北京轄區(qū)A股上市公司的“全家福”。

    2021年前三季度，累計實現(xiàn)營業(yè)收入16.54萬億元，較上年同期增長19.65%；實現(xiàn)凈利潤1.77萬億元，較上年同期增長23.32%。這是北京轄區(qū)A股上市公司交出的“成績單”。

    亮麗成績折射出的是北京轄區(qū)上市公司的高質(zhì)量發(fā)展。而作為首善之區(qū)，北京依托科技、人才和資金方面的優(yōu)勢以及集聚的資本市場基礎設施，成為全國直接融資和金融科技創(chuàng)新的“主陣地”。

    當前，中國經(jīng)濟進入高質(zhì)量發(fā)展新階段，也意味著資本市場要承擔更為重要的歷史使命。上市公司作為資本市場重要組成部分，實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展亦是題中之義。日前，北京證監(jiān)局局長賈文勤在接受《證券日報》記者專訪時表示，北京證監(jiān)局將以問題和風險為導向，推動北京轄區(qū)上市公司質(zhì)量不斷提升。同時，以推動提高上市公司質(zhì)量為主線，聚焦“公司治理”和“信息披露”雙輪驅(qū)動，支持上市公司直接融資、轉(zhuǎn)型升級，發(fā)揮創(chuàng)新領跑者和產(chǎn)業(yè)排頭兵的示范作用，維護首都社會穩(wěn)定和資本市場健康發(fā)展。

    “大部頭”企業(yè)與民營企業(yè)

    齊頭并進

    翻開北京轄區(qū)A股上市公司的“全家福”，不難發(fā)現(xiàn)有眾多“大部頭”企業(yè)身影。

    “北京轄區(qū)上市公司中，央企、國企總共有165家，占比38.82%。其中，央企‘大部頭’共114家，占全國央企上市公司的27.01%；總股本2.57萬億股，占全國央企上市公司的73.80%；總市值13.35萬億元，占全國央企上市公司的59.41%。”賈文勤介紹道。

    從市值來看，62家公司超500億元，占全國A股市值500億元以上公司的19.25%，位居全國各轄區(qū)第一。

    除了“中字號”央企、國企以外，還有一批優(yōu)秀民營企業(yè)的代表值得點贊。據(jù)賈文勤介紹，這些民營企業(yè)依靠過硬的研發(fā)能力、精準的市場策略、靈活的組織形式，成長為細分行業(yè)的龍頭翹楚，在芯片制造、軟件開發(fā)、高端裝備制造、生物醫(yī)藥、新材料、科研服務等行業(yè)引領發(fā)展方向，受到資本市場廣泛認可。

    “十三五”期間，北京科技創(chuàng)新中心建設交出了一份亮眼的成績單；進入“十四五”，北京把成為世界主要科學中心和創(chuàng)新高地作為目標。在這個過程中，資本市場不應缺席，也不會缺席。

    賈文勤介紹，北京轄區(qū)近60%的A股上市公司集中于計算機、通信和其他電子設備制造業(yè)、醫(yī)藥制造業(yè)、軟件和信息技術服務業(yè)、互聯(lián)網(wǎng)和相關服務、專業(yè)技術服務業(yè)等高水平技術需求行業(yè)。其中，創(chuàng)業(yè)板及科創(chuàng)板上市公司合計169家，占全國的11.52%，位居各轄區(qū)前列。

    2021年前三季度，北京轄區(qū)上市公司研發(fā)投入2236.68億元，占全國A股上市公司研發(fā)投入的24.66%，較上年同期增長24.84%。賈文勤表示，“這彰顯出高度重視創(chuàng)新能力提升的‘首都本色’。”

    寬嚴相濟

    培育資本市場“生力軍”

    從科創(chuàng)板增量試點起步，到創(chuàng)業(yè)板存量擴圍，再到全市場推行，我國資本市場注冊制改革“三步走”蹄疾步穩(wěn)。

    賈文勤介紹，北京證監(jiān)局緊抓注冊制改革這個“牛鼻子”，探索適應改革新要求的派出機構監(jiān)管新模式，推動各項改革舉措在轄區(qū)平穩(wěn)落地，保障注冊制改革行穩(wěn)致遠。

    在助力企業(yè)上市方面，北京證監(jiān)局通過發(fā)揮地方優(yōu)勢、加強培訓宣傳、完善制度建設等方式，培育重點領域優(yōu)質(zhì)企業(yè)，助力應對上市過程中的程序性問題，加速對接資本市場。

    具體來看，通過一系列合作，深入挖掘轄區(qū)“硬科技”、符合“科創(chuàng)屬性”“三創(chuàng)四新”定位要求的優(yōu)質(zhì)企業(yè)，推動抓住資本市場重大改革契機，發(fā)揮資本市場促進科技、資本和產(chǎn)業(yè)高水平循環(huán)的樞紐作用。

    支持北交所建設，賦能多層次資本市場改革。與市經(jīng)信局、市金融局、全國股轉(zhuǎn)公司、北交所建立合作機制，共同推動實施“專精特新”企業(yè)北交所上市、創(chuàng)新層晉層、掛牌、儲備四大工程，建立專精特新“小巨人”服務專員隊伍，助力北交所順利開市。調(diào)研21家“專精特新”“小巨人”企業(yè)對資本市場需求，摸底后備上市資源，做好創(chuàng)新層公司監(jiān)管，夯實北交所發(fā)展基礎。

    引導中介機構歸位盡責，從源頭提升上市公司質(zhì)量。一方面，引導證券基金機構更好發(fā)揮服務能力；另一方面，盯緊投行服務能力、會所審計質(zhì)量，督促中介機構歸位盡責、失職問責，為全面實行注冊制奠定條件。同時，專項檢查轄區(qū)多家證券公司投行項目，以查促改提升投行業(yè)務能力，要求證券公司搭建治理結構圖、合規(guī)流程圖，督促提升內(nèi)控機制運行質(zhì)效；深化會計監(jiān)管“質(zhì)量管理”監(jiān)管理念，扎實開展“大所”“新所”質(zhì)量管理專項行動，督促整改薄弱問題。

    完善制度安排，把好資本市場“入口”。積極參與證監(jiān)會規(guī)則修訂工作，推動全系統(tǒng)輔導監(jiān)管工作標準統(tǒng)一化、要求一致化。嚴格知識測驗要求，強化輔導驗收力度，完善程序性安排，重點關注中介機構輔導工作合規(guī)性和有效性，提升監(jiān)管工作質(zhì)效。落實證監(jiān)會制度要求，打擊違規(guī)造富行為。持續(xù)加大對創(chuàng)新屬性、商業(yè)模式的關注度和特定行業(yè)的資本監(jiān)管力度，防止資本無序擴張和不當套利。

    “注冊制改革以市場化、法制化為原則，市場主體預期更明確、信心穩(wěn)步提高，轄區(qū)擬上市企業(yè)數(shù)量、新上市公司質(zhì)量明顯提升。”賈文勤稱。

    數(shù)據(jù)顯示，2021年北京轄區(qū)36家企業(yè)在滬深交易所首發(fā)上市，IPO募集資金1209.55億元，其中，科創(chuàng)板和創(chuàng)業(yè)板26家，占比72.22%；滬深交易所擬上市企業(yè)201家，其中，2021年新增輔導公司76家，保持大幅增長態(tài)勢；11家企業(yè)在北交所上市，募集資金累計28.49億元，擬申報北交所企業(yè)27家。此外，轄區(qū)企業(yè)參與新三板熱度不減，創(chuàng)新層公司達到144家，居全國各轄區(qū)第二，新三板掛牌公司898家、市值2972.67億元，均居全國各轄區(qū)首位。

    多舉措推動

    轄區(qū)上市公司高質(zhì)量發(fā)展

    推動提高上市公司質(zhì)量，是資本市場高質(zhì)量發(fā)展的內(nèi)在需要，是落實國家戰(zhàn)略、助力經(jīng)濟社會高質(zhì)量發(fā)展的必然要求。做好這項長期的系統(tǒng)性工程，需要集合社會各方力量，尤其需要發(fā)動地方有關部門能動性。

    賈文勤介紹，《國務院關于進一步提高上市公司質(zhì)量的意見》下發(fā)后，北京證監(jiān)局踐行上市公司一線監(jiān)管職責，積極謀劃、善作善為，建機制、強基礎、守秩序、防風險、謀服務、促發(fā)展，推動轄區(qū)上市公司質(zhì)量顯著提升。

    一方面，建機制，同心相向強化高質(zhì)量發(fā)展“凝聚力”。北京證監(jiān)會推動北京市政府出臺《關于進一步推動提高北京上市公司質(zhì)量的若干措施》，統(tǒng)籌協(xié)調(diào)16家市級單位和16個區(qū)政府，在提高公司治理水平、推動上市公司做優(yōu)做強、健全上市公司退出機制、解決上市公司突出問題、依法打擊上市公司違法違規(guī)行為、形成提高上市公司質(zhì)量的工作合力等六大方面達成共識。

    同時，與市委網(wǎng)信辦、政法委、市高院、市檢院、金融法院、公安局、信訪局等部門深化合作，持續(xù)完善工作機制，推動形成央地協(xié)作一盤棋局面。

    另一方面，促發(fā)展，多措并舉夯實首都實體經(jīng)濟“基本盤”。具體來看，開展公司治理專項行動，夯實規(guī)范發(fā)展根基，督促轄區(qū)上市公司按要求完成內(nèi)部治理自查，做好“全面體檢”，強調(diào)壓嚴壓實主體責任，強化公司治理內(nèi)生動力，以主動整改促治理水平提升；強化持續(xù)監(jiān)管力度，不斷提高監(jiān)管質(zhì)效，探索注冊制下監(jiān)管轉(zhuǎn)型，創(chuàng)新工作思路，公司監(jiān)管與會計監(jiān)管“雙線”聯(lián)動，聯(lián)合開展年報監(jiān)管和現(xiàn)場檢查工作，聚焦重點、突破難點，不斷提高監(jiān)管質(zhì)效；統(tǒng)籌發(fā)展安全，打好風險防控阻擊戰(zhàn)，用大概率思維應對小概率事件，努力做到風險應對走在市場曲線前面，推動金融風險防控攻堅戰(zhàn)各項工作落實落細，力爭做到重大風險早識別、早預警、早發(fā)現(xiàn)、早處置；重視法規(guī)宣講，抓牢“關鍵少數(shù)”，2021年召開2次監(jiān)管會、舉辦12期專題培訓，參訓人員達1.1萬人次；支持上市公司直接融資，助力實體經(jīng)濟發(fā)展，2021年，轄區(qū)滬深上市公司累計直接融資5552.66億元，較2020年大幅增長43.61%。

    以問題為導向

    “出重拳”“守底線”

    2022年1月5日至7日，北京證監(jiān)局連續(xù)公布9份行政處罰決定書，2家上市公司和9名當事人因為信披違規(guī)、內(nèi)幕交易等被罰。

    賈文勤表示，北京證監(jiān)局在日常監(jiān)管、現(xiàn)場檢查、稽查執(zhí)法等方面持續(xù)發(fā)力，不斷提高監(jiān)管水平，推進監(jiān)管方式方法動態(tài)完善、與時俱進。

    北京證監(jiān)局落實“三及時”要求，保持“零容忍、全覆蓋、無禁區(qū)”高壓態(tài)勢。針對發(fā)現(xiàn)的上市公司相關違法違規(guī)問題，從嚴從快采取行政監(jiān)管措施，嚴格追責到個人，全面壓實上市公司控股股東、實際控制人、董監(jiān)高等“關鍵少數(shù)”的履職責任，“追首惡、懲主謀”已成為監(jiān)管共識。

    賈文勤介紹，2021年，針對轄區(qū)上市公司及相關責任主體出現(xiàn)的信息披露、股票交易、違規(guī)擔保、資金占用等問題，北京證監(jiān)局下發(fā)行政監(jiān)管措施累計99件，涉及70余家上市公司、150余名責任人，強化批評教育，抓早抓小、防微杜漸。同時，對部分上市公司及相關責任人的違法行為提請立案調(diào)查，引導轄區(qū)上市公司樹牢“敬畏法治、違法必究”的紅線意識。

    稽查執(zhí)法利劍高懸，辦要案、強震懾。2021年，北京證監(jiān)局查辦各類案件近40件，與多地公安聯(lián)手辦理情報導偵案件，向公安機關移送涉嫌犯罪案件9件。參與辦理8起多部門聯(lián)合調(diào)查案件，進行8起涉及多地證監(jiān)會的跨境協(xié)作。同時，堅持秉公執(zhí)法、嚴查嚴審，全年下發(fā)行政處罰決定書32件，涉及76名當事人，罰沒款累計6533萬元，對8名當事人下發(fā)市場禁入決定書。對暴風集團未在法定期限內(nèi)披露定期報告行為做出新證券法實施后的首單處罰。

    堅持應退盡退，暢通資本市場“出口”。與地方政府協(xié)同應對上市公司退市風險，確保上市公司“退得下、退得穩(wěn)”，2019年以來，轄區(qū)已有6家上市公司平穩(wěn)退市，其中不乏此前備受市場追捧的“明星企業(yè)”。堅守“應退盡退”原則，避免“僵而不死”“久拖不退”，果斷對個別上市公司濫用會計估計規(guī)避退市的行為采取行政監(jiān)管措施，通過現(xiàn)場檢查打擊防范規(guī)避退市和打“擦邊球”的行為，對進入破產(chǎn)重整退出渠道的公司加強監(jiān)管力度，斬斷利用破產(chǎn)重整惡意逃廢債、逃避監(jiān)管的套利空間，將提高違法違規(guī)成本真正落實到位，推動資本市場優(yōu)勝劣汰成為常態(tài)。

    北京證監(jiān)局還通過加強與相關部門的溝通協(xié)作，支持有債務清晰、合規(guī)運作的風險上市公司通過破產(chǎn)重整實現(xiàn)多元化退出，最大限度保護債權人和股東利益，推動上市公司破產(chǎn)重整常態(tài)化。

    賈文勤介紹，下一步，北京證監(jiān)局將扎實貫徹資本市場違法活動“零容忍”要求，不斷強化監(jiān)管能力建設，重拳打擊違法違規(guī)行為，持續(xù)凈化轄區(qū)資本市場生態(tài)，優(yōu)化與地方政府、交易所的監(jiān)管協(xié)作，建立機制、明確職責，暢通多元化退出渠道，助推風險出清新途徑，共同營造“有進有出、進退有序”的市場環(huán)境。

    全方位打造

    保護投資者“戰(zhàn)斗堡壘”

    時至今日，我國資本市場的投資者數(shù)量已經(jīng)超過1.9億人，切實保護好投資者尤其是中小投資者合法權益是上市公司高質(zhì)量發(fā)展的重要一環(huán)。

    賈文勤介紹，北京證監(jiān)局高度重視投保工作，局領導班子帶頭主抓，形成投保、信訪舉報辦理、營商環(huán)境評價“一體多面”“三位一體”的工作格局，實現(xiàn)投資者保護工作前端和后端高度融合。

    強理念搭平臺，暢通投資者溝通渠道。強化轄區(qū)上市公司敬畏投資者理念，增強投資者“獲得感”，鼓勵上市公司積極召開業(yè)績說明會，轄區(qū)近90%的上市公司召開2020年度業(yè)績說明會，獲得了市場的高度認可。豐富投資者溝通交流形式，聯(lián)合滬深交易所等單位，舉辦轄區(qū)上市公司投資者集體接待日活動，轄區(qū)394家公司、1402名董事高人員通線上參與活動，充分展示了維護保護投資者權益的良好形象。

    堅守資本市場“人民性”，構建“大投保”格局。修訂完善舉報工作規(guī)程，舉全局之力辦理信訪舉報近3000件，妥善回應投資者關切。豐富證券期貨糾紛多元化解機制，推動代表人訴訟、訴調(diào)對接及和解案例落地，推薦轄區(qū)代表性典型違法案件成為代表人訴訟備選案源。

    與時俱進構筑“北京矩陣”，燎原“大投教”態(tài)勢。“5·15投資者保護日”組織開展“八走入”大型投教直播活動，參與人次超519萬。創(chuàng)新推出“投資者教育+微博”話題，全年各項宣教活動累計參與7.08億人次。有序推進投教納入國民教育體系，扎實做好16家投教基地建設，打造北京“投教航母”。

    積極推進營商環(huán)境評價“保護中小投資者”指標的優(yōu)化提升。世行營評方面，結合近年來參與評價磋商的經(jīng)驗，積極配合證監(jiān)會研提意見建議。國內(nèi)營評方面，作為北京市“保護中小投資者”指標牽頭單位，協(xié)同市高院積極開展營評工作。在分析2020年國內(nèi)營評“保護中小投資者”指標得分排名情況基礎上，結合新形勢新變化，系統(tǒng)梳理2021年工作任務，提前籌備演練。對北京市優(yōu)化營商環(huán)境相關重點工作提供政策建議，結合投保工作痛點難點問題提出創(chuàng)新性改革舉措。

    談及下一步工作，賈文勤表示，北京證監(jiān)局將全面踐行黨的初心和使命，落實“為民服務解難題”的要求，在轄區(qū)監(jiān)管工作中努力踐行以人民為中心的理念，積極貫徹“法律保護、監(jiān)管保護、自律保護、市場保護、自我保護”的“大投保”工作要求。