軍工指數創(chuàng)5年新高！近半數個股實現連漲 私募布局關注三個方向

    本報記者 吳珊

    1943.63點！國防軍工行業(yè)指數創(chuàng)出2016年1月5日以來的新高。

    2021年1月5日，國防軍工行業(yè)指數延續(xù)強勢，實現四連陽的同時，在盤中觸及1943.63點，創(chuàng)出5年來的新高。

    “多個‘小目標’連成‘長邏輯’，國防軍工行業(yè)的高景氣度將會持續(xù)。”興業(yè)證券在研報中作出如此表述。

    在興業(yè)證券看來，國防軍工板塊出現大幅上漲是在當前國防軍工行業(yè)具有長期增長邏輯、市場對于行業(yè)的認知向價值投資變化，以及近期有多個催化國防軍工發(fā)展的事件發(fā)生等多重因素疊加作用下出現的。而在國防建設需求的持續(xù)牽引下，軍工行業(yè)仍能保持高景氣度，持續(xù)高速發(fā)展。

    接受《證券日報》記者采訪的翼虎投資研究總監(jiān)曾雨則更為詳細的分析軍工強勢的原因，“首先，‘十四五’時期軍工訂單暴增預期，尤其是戰(zhàn)斗機產業(yè)鏈和導彈產業(yè)鏈；其次，軍工產業(yè)鏈現金流改善預期，尤其是主機廠；第三，機構加大軍工行業(yè)配置比例；最后，中報、三季報業(yè)績超預期提振市場信心，預計2021年一季度軍工利好仍然較多。”

    可以看到，國防軍工行業(yè)的強勢在2021年開局就表現得淋漓盡致。一方面，截至1月5日收盤，近半數成份股實現連續(xù)上漲，中兵紅箭、上海瀚訊、北方導航、中國衛(wèi)通、航天電子、烽火電子、雷科防務、景嘉微等個股連漲天數達到5天及以上。另一方面，包括中航沈飛、鋼研高納、航天彩虹、中航光電等在內的7只國防軍工股紛紛于1月5日創(chuàng)出歷史新高。

    盡管從盤面來看，國防軍工行業(yè)指數出現沖高回落走勢，截至1月5日收盤，漲幅最終收窄至0.75%，但是“機構一致性看好”的標簽仍令國防軍工股極具吸引力。

    私募排排網資深研究員劉有華在接受《證券日報》記者采訪時表示，現在來看，支持軍工板塊上漲的邏輯依舊沒有發(fā)生任何大的變化，國防軍工始終將會是中國全力發(fā)展的核心。另外，現在的市場變得越來越成熟，機構投資者越來越看重業(yè)績的穩(wěn)定性和持續(xù)性，從這個角度來看，軍工板塊的吸引力非常明顯。

    除了機構看多呼聲日益高漲，大單資金也在積極布局。《證券日報》記者根據同花順數據統(tǒng)計發(fā)現，1月5日，23只國防軍工股呈現大單資金凈流入態(tài)勢，合計大單資金凈流入8.60億元。其中，15只個股大單資金凈流入超1000萬元，中國衛(wèi)星和天秦裝備大單資金凈流入均在1億元以上，分別為4.10億元和1.04億元，此外，中國衛(wèi)通、天箭科技、國瑞科技、海格通信、天奧電子等5只個股大單資金凈流入也均在2000萬元以上，上述7只個股大單資金凈流入就達7.02億元。

    在接下來的投資布局方面，劉有華建議關注三個方向：第一個方向可以重點關注航空、航天裝備企業(yè)。第二個方向是關注預期增速快、注重股東回報的軍工企業(yè)。第三個方向是關注科技含量高的泛軍工上市公司。

    表：1月5日大單資金凈流入的軍工股一覽

    制表：吳珊

（編輯 上官夢露 策劃 張穎）