全面提高開(kāi)放條件下金融業(yè)的三大能力

    ■王軍

    當(dāng)前，我國(guó)正處于金融業(yè)全方位開(kāi)放的新階段，但金融業(yè)的整體狀況還不能很好滿足實(shí)體經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展和高水平參與激烈國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)的需要。

    就金融業(yè)的全球競(jìng)爭(zhēng)能力而言，我國(guó)金融業(yè)發(fā)展質(zhì)量不高、開(kāi)放水平不足，全球競(jìng)爭(zhēng)能力還不能適應(yīng)開(kāi)放條件下金融業(yè)發(fā)展、競(jìng)爭(zhēng)與服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的需要，與我國(guó)的經(jīng)濟(jì)地位和國(guó)際影響力還不匹配。

    就開(kāi)放條件下經(jīng)濟(jì)金融管理能力和防控風(fēng)險(xiǎn)能力而言，我國(guó)金融業(yè)的能力短板也是顯而易見(jiàn)的，在經(jīng)營(yíng)管理理念、管理模式、公司治理、金融創(chuàng)新、風(fēng)險(xiǎn)防控、不良資產(chǎn)處置、數(shù)據(jù)管理和應(yīng)用、重要金融基礎(chǔ)設(shè)施的完備性和自主性、應(yīng)對(duì)突發(fā)事件和輸入性風(fēng)險(xiǎn)等諸多方面，和國(guó)際金融同業(yè)的差距較為明顯。

    就參與國(guó)際金融治理能力而言，現(xiàn)有的國(guó)際金融治理體系、國(guó)際貨幣體系和全球金融監(jiān)管體制已不能承擔(dān)全球治理的重任，無(wú)論是機(jī)構(gòu)設(shè)立還是治理機(jī)制運(yùn)行，以及主要國(guó)際金融機(jī)構(gòu)的股權(quán)與話語(yǔ)權(quán)都由美歐等發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體主導(dǎo)和掌控，發(fā)展中國(guó)家群體話語(yǔ)權(quán)嚴(yán)重缺失，在涉及國(guó)際金融治理的主要規(guī)則制定、關(guān)鍵問(wèn)題決策、重要崗位人選推薦和任命等方面，我國(guó)的作用發(fā)揮還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠，更談不上主導(dǎo)性，與我現(xiàn)有綜合國(guó)力極不相稱。其背后所反映的問(wèn)題是，我國(guó)金融業(yè)參與國(guó)際金融治理的能力不足，國(guó)際話語(yǔ)權(quán)和影響力有限。

    面對(duì)當(dāng)今世界正在經(jīng)歷的百年未有之大變局，我們要從金融大國(guó)向金融強(qiáng)國(guó)邁進(jìn)，必須全面增強(qiáng)開(kāi)放條件下金融業(yè)的三大能力，以金融的高質(zhì)量發(fā)展推動(dòng)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展。

    一是提高金融業(yè)全球競(jìng)爭(zhēng)能力，擴(kuò)大金融高水平雙向開(kāi)放，統(tǒng)籌推進(jìn)金融市場(chǎng)開(kāi)放和資本項(xiàng)目可兌換，通過(guò)外部競(jìng)爭(zhēng)促進(jìn)金融業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。“金融是國(guó)家重要的核心競(jìng)爭(zhēng)力”，金融業(yè)的全面開(kāi)放將對(duì)中國(guó)金融體系的健全、金融市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化、金融產(chǎn)品的豐富和金融業(yè)全球競(jìng)爭(zhēng)力的提升產(chǎn)生積極深遠(yuǎn)影響，將倒逼和促進(jìn)我國(guó)金融機(jī)構(gòu)通過(guò)深入學(xué)習(xí)境外機(jī)構(gòu)先進(jìn)的技術(shù)、規(guī)則和管理經(jīng)驗(yàn)，提升金融服務(wù)效率、創(chuàng)新能力、綜合實(shí)力及監(jiān)管水平，降低金融風(fēng)險(xiǎn)，盡快回歸本源，更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。

    在全面實(shí)施準(zhǔn)入前國(guó)民待遇加負(fù)面清單管理制度基礎(chǔ)上，進(jìn)一步放寬外資市場(chǎng)準(zhǔn)入，縮減外資準(zhǔn)入負(fù)面清單，盡快按照既定時(shí)間表和路線圖完全落實(shí)金融業(yè)各項(xiàng)改革開(kāi)放舉措，允許更多領(lǐng)域和更多業(yè)務(wù)實(shí)行外資獨(dú)資獨(dú)立經(jīng)營(yíng)，通過(guò)更大力度的全面開(kāi)放促進(jìn)形成更符合市場(chǎng)規(guī)律和國(guó)際慣例的“競(jìng)爭(zhēng)中性”的營(yíng)商環(huán)境。

    積極應(yīng)對(duì)新的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)形勢(shì)，完善和優(yōu)化全球布局，加大對(duì)重點(diǎn)戰(zhàn)略地區(qū)，如“一帶一路”沿線的業(yè)務(wù)布局，充分動(dòng)員市場(chǎng)資金、整合國(guó)際資源、提升專業(yè)能力、做好人才儲(chǔ)備、有效分散風(fēng)險(xiǎn)，以更有競(jìng)爭(zhēng)力的創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)，為“走出去”企業(yè)提供多層次、全方位、優(yōu)質(zhì)化的金融支持。

    加快金融市場(chǎng)開(kāi)放，有序推進(jìn)金融市場(chǎng)互聯(lián)互通，不斷促進(jìn)人民幣跨境使用和流動(dòng)。繼續(xù)穩(wěn)妥推進(jìn)債券市場(chǎng)的對(duì)外開(kāi)放，盡快完善投資渠道、稅收、會(huì)計(jì)制度、資金匯兌、風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖等多項(xiàng)政策安排，為境外投資者發(fā)行和投資交易中國(guó)債券創(chuàng)造更加方便、良好的市場(chǎng)環(huán)境。

    協(xié)調(diào)好資本賬戶開(kāi)放、匯率制度改革及利率市場(chǎng)化推進(jìn)的節(jié)奏，審慎推進(jìn)各項(xiàng)改革開(kāi)放措施，避免部分領(lǐng)域開(kāi)放過(guò)快而相關(guān)配套機(jī)制不健全、政策協(xié)調(diào)不到位對(duì)金融穩(wěn)定的沖擊。

    二是要提高開(kāi)放條件下經(jīng)濟(jì)金融管理能力和防控風(fēng)險(xiǎn)能力，確保國(guó)家外匯儲(chǔ)備的安全和保值增值，有效維護(hù)國(guó)家經(jīng)濟(jì)金融安全。“金融安全是國(guó)家安全的重要組成部分，金融制度是經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展中重要的基礎(chǔ)性制度”。金融開(kāi)放和防范風(fēng)險(xiǎn)兩者并不矛盾，要認(rèn)真研究國(guó)際經(jīng)濟(jì)金融周期的變化趨勢(shì)，建立完善的金融制度和金融政策框架，構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)管理長(zhǎng)效機(jī)制，在擴(kuò)大金融業(yè)開(kāi)放的同時(shí)，重視防范化解重大風(fēng)險(xiǎn)，特別是輸入性風(fēng)險(xiǎn)，如跨境資本異常流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，人民幣匯率和外匯儲(chǔ)備的異常波動(dòng)，股市、債市、匯市等金融市場(chǎng)在外部沖擊下的異常波動(dòng)和共振，以及跨市場(chǎng)、跨區(qū)域、跨境風(fēng)險(xiǎn)的交叉?zhèn)魅镜?，維護(hù)社會(huì)公眾對(duì)金融體系的信心。

    金融開(kāi)放并非一放了之，需持續(xù)加強(qiáng)逆周期金融監(jiān)管，補(bǔ)齊制度短板，提升監(jiān)管能力，確保監(jiān)管體系、制度和能力與對(duì)外開(kāi)放水平相適應(yīng)。金融機(jī)構(gòu)要夯實(shí)資本基礎(chǔ)，增強(qiáng)對(duì)各類風(fēng)險(xiǎn)的研判和管控能力。對(duì)確實(shí)有可能威脅我國(guó)金融體系安全、穩(wěn)定、完整的重大問(wèn)題，可建立國(guó)家安全審查機(jī)制，維護(hù)國(guó)家金融安全。

    完善外匯儲(chǔ)備經(jīng)營(yíng)管理，持續(xù)加強(qiáng)投資能力和運(yùn)營(yíng)能力建設(shè)，積極服務(wù)“一帶一路”建設(shè)和國(guó)家戰(zhàn)略，有效防范跨境資金流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，保障外匯儲(chǔ)備安全、流動(dòng)、保值增值。

    在全球地緣局勢(shì)日益復(fù)雜多變的環(huán)境下，一方面，需警惕某些霸權(quán)國(guó)家動(dòng)輒揮舞金融制裁大棒，防范和避免國(guó)際支付通道被切斷的風(fēng)險(xiǎn)，做好應(yīng)對(duì)可能到來(lái)的金融制裁的充分準(zhǔn)備；另一方面，也要避其鋒芒，避免與其他主要經(jīng)濟(jì)體在金融領(lǐng)域發(fā)生爭(zhēng)端。

    三是要提高參與國(guó)際金融治理能力，增強(qiáng)我國(guó)在國(guó)際金融治理體系中的話語(yǔ)權(quán)和影響力，推動(dòng)國(guó)際貨幣體系和金融監(jiān)管改革，順勢(shì)而為推進(jìn)人民幣國(guó)際化。作為全球舉足輕重的開(kāi)放大國(guó)，為更好地維護(hù)我國(guó)在全球范圍內(nèi)的長(zhǎng)期戰(zhàn)略利益，應(yīng)主動(dòng)作為，勇于擔(dān)當(dāng)，積極參與國(guó)際經(jīng)濟(jì)金融治理，增強(qiáng)話語(yǔ)權(quán)和影響力，與其他經(jīng)濟(jì)體共同維護(hù)全球化的經(jīng)濟(jì)、貿(mào)易、投資和金融體系，保障資金、資源、技術(shù)和人力的跨國(guó)自由流動(dòng)。

    積極參與國(guó)際貨幣基金組織等國(guó)際金融機(jī)構(gòu)的改革，靈活運(yùn)用和發(fā)揮多雙邊平臺(tái)的優(yōu)勢(shì)，強(qiáng)化金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機(jī)制，加強(qiáng)大國(guó)之間貨幣、金融、投資等政策的溝通與協(xié)調(diào)。進(jìn)一步推動(dòng)國(guó)際貨幣體系改革，降低國(guó)際金融市場(chǎng)對(duì)單一貨幣的過(guò)度依賴，完善國(guó)際貨幣基金組織的救助機(jī)制和其他多邊化機(jī)制抵御風(fēng)險(xiǎn)的作用。有效運(yùn)用現(xiàn)有規(guī)則維護(hù)我國(guó)利益，推動(dòng)國(guó)際規(guī)則的制定和完善，以適應(yīng)我國(guó)整體開(kāi)放格局由商品和要素流動(dòng)型開(kāi)放向規(guī)則等制度型開(kāi)放轉(zhuǎn)變的要求。

    以“一帶一路”建設(shè)為抓手，穩(wěn)妥推進(jìn)人民幣國(guó)際化?？赏ㄟ^(guò)推動(dòng)大宗商品交易和跨境電子商務(wù)用人民幣計(jì)價(jià)結(jié)算，全面放開(kāi)個(gè)人經(jīng)常項(xiàng)目跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)，鞏固人民幣支付和計(jì)價(jià)貨幣地位，支持人民幣的國(guó)際儲(chǔ)備功能；繼續(xù)開(kāi)展與其他國(guó)家貨幣當(dāng)局的貨幣合作，支持境外央行將人民幣納入儲(chǔ)備，推動(dòng)人民幣對(duì)其他貨幣直接交易市場(chǎng)發(fā)展，更好地為跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)發(fā)展服務(wù)；拓寬離岸市場(chǎng)人民幣回流渠道，增強(qiáng)其流動(dòng)性，建立在岸市場(chǎng)與離岸市場(chǎng)的良性循環(huán)，支持離岸人民幣市場(chǎng)健康發(fā)展。

    未來(lái)應(yīng)更好地發(fā)揮亞投行等以我為主導(dǎo)和參與設(shè)立的國(guó)際多邊機(jī)構(gòu)在全球金融治理新格局中的特殊作用，通過(guò)亞投行自身運(yùn)營(yíng)模式的創(chuàng)新和治理機(jī)制的完善，為提高全球金融治理的效率提供有價(jià)值的中國(guó)實(shí)踐和中國(guó)樣本。同時(shí)，借力亞投行以及其他更多的國(guó)際多邊金融機(jī)構(gòu)、外資金融機(jī)構(gòu)，加快培養(yǎng)和引進(jìn)更多具有國(guó)際化視野、熟悉國(guó)際規(guī)則的專業(yè)金融人才為我所用，以增強(qiáng)我國(guó)在國(guó)際金融治理體系中的話語(yǔ)權(quán)和影響力，為我國(guó)真正邁向金融強(qiáng)國(guó)打下堅(jiān)實(shí)的人才基礎(chǔ)。（作者系中原銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、中國(guó)國(guó)際經(jīng)濟(jì)交流中心學(xué)術(shù)委員會(huì)委員）